Citi: Σύσταση buy για τη μετοχή της Mytilineos, τιμή-στόχος 61 ευρώ στο αισιόδοξο σενάριο

Σε «buy» (αγορά) διατήρησε τη σύσταση για τη μετοχή της Mytilineos η Citi, «βλέποντας» μάλιστα τη μετοχή στα 61 δολάρια εντός 12μήνου, αν επιβεβαιωθεί η τιμή-στόχος στο αισιόδοξο σενάριο.
Στο βασικό σενάριο, η αμερικανική τράπεζα τοποθετί την τιμή-στόχο στα 46 ευρώ (+18%).
Στο άκρως απαισιόδοξο σενάριο, η μετοχή αναμένεται να υποχωρήσει έως και -28% στα 28 ευρώ.
Το εν λόγω απαισιόδοξο σενάριο περιλαμβάνει κινδύνους όπως οι χαμηλότερες τιμές αλουμινίου στο Χρηματιστήριο Μετάλλων του Λονδίνου, το ισχυρότερο ευρώ έναντι του δολαρίου, υψηλότερες τιμές πετρελαίου, πολιτική αβεβαιότητα στην Ελλάδα, κίνδυνο υψηλότερων φόρων και αυξημένων ρυθμίσεων, ειδικά στον τομέα της ενέργειας, μεγαλύτερους γεωπολιτικούς κινδύνους και καθυστερήσεις στα έργα των ΑΠΕ.
Η Citi αναμένει η Mytilineos να επωφεληθεί από τις υψηλότερες τιμές αλουμινίου και αλουμίνας.
Ταυτόχρονα, η θυγατρική Protergia εμφανίζεται σε καλή θέση στην βελτιωμένη ελληνική αγορά ενέργειας.
Η τράπεζα αναμένει αύξηση 2%, 4% και 5% στα EBITDA για τα έτη 2024, 2025 και 2026 αντίστοιχα.
Υπενθυμίζεται πως τα κέρδη του Μυτιληναίου το 2023, διαμορφώθηκαν στα 623 εκατ. ευρώ, καταγράφοντας αύξηση 34%, με τη διοίκηση να προτείνει μέρισμα 1,50 ευρώ ανά μετοχή.
Ο κύκλος εργασιών διαμορφώθηκε στα 5,492 δισ. ευρώ, σε σύγκριση με τα 6,306 δισ. ευρώ το 2022, με τη μείωση να αποδίδεται στην αποκλιμάκωση των τιμών ενέργειας.

www.bankingnews.gr