Με Alpha +4% αλλά ΔΕΗ -2,5%, το ΧΑ +0,42% στις 942 μον., με MSCI 9/2 - Υψηλός βαθμός ανησυχίας στα ομόλογα, το 10ετές 2,30%

(upd14) Έντονη μεταβλητότητα καταγράφηκε στο ελληνικό χρηματιστήριο, κλείνοντας τελικά στα υψηλά της ημέρας στις 942 μονάδες, με επίκεντρο τα κέρδη της Alpha Bank +3,72% ενώ στα μη τραπεζικά blue chips ξεχώρισαν τα κέρδη του ΟΠΑΠ +3,47% αντισταθμίζοντας τις απώλειες της ΔΕΗ -2,49% από -3,96% χαμηλό ημέρας.
Σε ικανοποιητικά επίπεδα έκλεισαν οι συναλλαγές ενώ ενισχύθηκαν και από τα πακέτα ειδικότερα των τραπεζών.
Η μετοχή της ΔΕΗ, παρέμεινε αδύναμη έχοντας σωρευτικές απώλειες από την αρχή του τρέχοντος έτους -12,34% με τιμή στα 8,24 ευρώ.
Σημειώνεται ότι η τιμή της ΑΜΚ ήταν στα 9 ευρώ και μάλιστα η αύξηση είχε υπερκαλυφθεί κατά 4 φορές ενώ τελικά άντλησε περισσότερα κεφάλαια από αυτά που είχε αρχικά ανακοινώσει ήτοι 1,35 δισ. ευρώ.
Το βλέμμα των επενδυτών είναι στραμμένο στην  πορεία των αποδόσεων των ομολόγων και στις επιπτώσεις που φέρνει η σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής από τις κεντρικές τράπεζες
Το 10ετές ελληνικό ομόλογο βρίσκεται στο 2,30% στο υψηλότερο επίπεδο από τον Απρίλιο του 2020, ενώ η εικόνα επιδείνωσης που παρατηρείται στα ελληνικά ομόλογα είναι μεγαλύτερη σε σχέση με άλλες οικονομίες.
O Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 942 μονάδες κάτω από τις κρίσιμες 950 μονάδες, τα υψηλά επταετίας, με εμφανή την αδυναμία όμως να κινηθεί σε υψηλότερα επίπεδα και με τις 920 μονάδες να αποτελούν την πρώτη στήριξη.
Στις υπόλοιπες τράπεζες, ανοδικά έκλεισαν Πειραιώς +2,93% και Eurobank +0,94% ενώ η Εθνική περιόρισε τις απώλειες στο -0,92% από χαμηλό ημέρας -3,58%.
Σημειώνεται πως αύριο 9/2 μετά τη λήξη της συνεδρίασης, πραγματοποιείται  η τριμηνιαία αναδιάρθρωση των δεικτών MSCI.
Σημειώνεται ότι στον δείκτη MSCI Greece Standard βρίσκονται οι ΟΤΕ, ΟΠΑΠ, Jumbo, ΔΕΗ, Eurobank και Alpha Bank ενώ δεν αναμένεται καμία αλλαγή αν και πολλοί εκτιμούν την είσοδο της Εθνικής Τράπεζα αλλά και την έξοδο της Jumbo.
Το ενδιαφέρον εστιάζεται και στην ανακοίνωση του πληθωρισμού του Ιανουαρίου των ΗΠΑ την Πέμπτη 10/2, καθώς οι εκτιμήσεις μιλούν για άνοδο μεγαλύτερη του 7% (ετήσια βάση) ενώ στο επίκεντρο παραμένει το αυξημένο γεωπολιτικό ρίσκο, λόγω των εξελίξεων στην Ουκρανία.

Στο επίκεντρο τα ομόλογα - Υπάρχει πρόβλημα με τα 17 δισ. τίτλων που κατέχουν οι τράπεζες;

Το βλέμμα των επενδυτών είναι στραμμένο στην πορεία των αποδόσεων των ομολόγων πυροδοτώντας νέες πιέσεις στον προϋπολογισμό λόγω της αύξησης του κόστους δανεισμού για το δημόσιο.
Το 10ετές ελληνικό ομόλογο βρίσκεται στο 2,30% στο υψηλότερο επίπεδο από τον Απρίλιο του 2020 ενώ η εικόνα επιδείνωσης που παρατηρείται στα ελληνικά ομόλογα είναι μεγαλύτερη σε σχέση με άλλες οικονομίες.
Η εκτίναξη των ελληνικών  ομολόγων έχει αρχίσει να επηρεάζει, αρνητικά και τα χαρτοφυλάκια των ελληνικών τραπεζών καθώς κατέχουν κρατικό χρέος 17 δισεκ.
Αν και η πλειοψηφία αυτών των 17 δισεκ. είναι διακράτηση στην λήξη, ωστόσο οι τράπεζες προβαίνουν σε συνεχείς αποτιμήσεις…
Τα ελληνικά ομόλογα ήδη κρύβουν μια ζημία άνω του 1 δισεκ. για τις τράπεζες, μπορεί να μην έχει καταγραφεί, μπορεί να μην λογιστικοποιείται αλλά δεν παύει να υπάρχει….
Όσο τα επιτόκια αυξάνονται στα ομόλογα… τόσο θα πιέζονται οι τράπεζες.
Επίσης υπάρχει και ένα άλλο ζήτημα.
Τα εταιρικά ομόλογα που επίσης θα επηρεαστούν αρνητικά.
Tο ομόλογο του Ελλάκτωρ το οποίο από 8% έχει εκτιναχθεί στο 12,5% με την τιμή στις 87,5 μονάδες βάσης.
Σημειώνεται ότι το ομόλογο ύψους 670 εκατ λήγει τον Δεκέμβριο του 2024 και φέρει κουπόνι 6,375%.

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στην σημερινή συνεδρίαση

Ήπια ανοδικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη στο +0,12% και τον Τραπεζικό Δείκτη +0,22%.
Περί τις 12:30 με την Εθνική να δέχεται πιέσεις ανώ του 3% και με εμφανή την αδυναμίας στις υπόλοιπες τράπεζες, ο  Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -1,11%.
Λίγο πριν τις 14:00, με αρνητικό πρόσημο στο σύνολο σχεδόν των μη τραπεζικών blue chips, με την ΔΕΗ άνω του 3% και σε συνδυασμό  με τις πιέσεις στην Εθνική..ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -0,65%.
Περί τις 16:15, με αγοραστικές παρεμβάσεις στις τράπεζες, με την Alpha Bank +3,91%, Πειραιώς +2,86%, ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +1,79%..
Στις δημοπρασίες, με αγοραστικές παρεμβάσεις σε επιλεγμένους μη τραπεζικόυς τίτλους του FTSE 25, με τον ΟΠΑΠ +3,47%, ΟΤΕ +1,7%...ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας στο +0,46%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +0,42% στις 942 μονάδες έχοντας υψηλό στις 942,37 μονάδες και χαμηλό τις 931,97 μονάδες.
Οι συναλλαγές επικεντρώθηκαν στις τράπεζες ενώ ενισχύθηκαν από τα πακέτα.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκαν στα 116,3 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 20,6 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος 50,5 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 38,4 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 20,62 εκατ. ευρώ και όγκου 11,65 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Eurobank διακίνησε 7,32 εκατ. τεμάχια αξίας 7,78 εκατ. ευρώ, η Εθνική 2 εκατ. τεμάχια αξίας 6,97 εκατ. ευρώ, η Alpha Bank 890 χιλ. τεμάχια αξίας 1,18 εκατ. ευρώ και η Πειραιώς 1,2 εκατ. τεμάχια αξίας 1,79 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΤΕ 39 χιλ. τεμάχια αξίας 686 χιλ. ευρώ, η ΔΕΗ 123 χιλ. τεμάχια αξίας 1,01 εκατ. ευρώ, η Jumbo 32 χιλ. τεμάχια αξίας 425 χιλ. ευρώ και η Motor Oil 55 χιλ. τεμάχια αξίας 1,1 εκατ.. ευρώ.

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 942 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 960 μονάδες και ακολουθούν οι 980 και οι 1000 μονάδες..
Στην  πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 920 μονάδες και ακολουθούν οι 900 μονάδες, οι 885 (εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών), οι 875, οι 865 και οι 850 μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 705 μονάδες, διασπώντας την πρώτη αντίσταση των 700 μονάδων και ακολουθούν οι 720 και οι 770 μονάδες..
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι  680 μονάδες και ακολουθούν οι 665, οι 650, οι 620, οι 600 και οι 575 μονάδες.

Σταθεροποιητικές τάσεις μετά το sell off στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 2,30%

Σταθεροποιητικές τάσεις καταγράφονται σήμερα στα ελληνικά ομόλογα ενώ νές πωλήσεις καταγράφονται στις υπόλοιπες αγορές της ευρωζώνης μετά το sell off.
Mετά την FED  η οποία άνοιξε τον  κύκλο αύξησης των επιτοκίων για τη συγκράτηση του πληθωρισμού το σήμα που εκπέμπει η ΕΚΤ παραπέμπει σε σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής.
Η ΕΚΤ δεν αποκλείεται να προχωρήσει σε αναπροσαρμογή επιτοκίων ακόμα και μέσα στο δεύτερο τρίμηνο του έτους μετά τις αναθεωρημένες επί τα χείρω προβλέψεις για την ένταση και τη διάρκεια των πληθωριστικών πιέσεων.
Η μεγάλη αύξηση του ελληνικού 10ετούς ομολόγου στο 2,30% και του 15ετούς στο 2,61%... χωρίς ακόμη να έχει ξεκινήσει η αύξηση των επιτοκίων από την ΕΚΤ αποτελούν τρανή απόδειξη και επιβεβαίωση εκτιμήσεων ότι θα δούμε… σύντομα το μεγάλη αύξηση των αποδόσεων.
Το bankingnews από τον Αύγουστο του 2021 όταν η απόδοση του 10ετούς ομολόγου ήταν 0,57% υποστήριζε ότι η απόδοση αυτή δεν είναι πραγματική, ήταν χειραγωγούμενη ακραία πλασματική και σε καμία περίπτωση δεν αντικατόπτριζε τις δυνατότητες της ελληνικής οικονομίας.
Η εικόνα επιδείνωσης που παρατηρείται στα ελληνικά ομόλογα είναι μεγαλύτερη σε σχέση με άλλες οικονομίες.
Η δίκαιη απόδοση του ελληνικού 10ετούς ομολόγου ανέρχεται σε 3,5% με 4% δηλαδή έως και 100% αύξηση από τα τρέχοντα επίπεδα.
Όχι γιατί τα ελληνικά ομόλογα είναι ακόμη junk bond δηλαδή ομόλογα σκουπίδια λόγω της πιστοληπτικής ικανότητας ΒΒ αλλά κυρίως γιατί τόσο το χρέος έχει επιδεινωθεί στα 386 δισεκ. ευρώ αλλά και τα δημοσιονομικά ελλείμματα.
Το μεγάλο λάθος της Ελλάδος ήταν ότι επαναπαύτηκε στην ΕΚΤ που αγόρασε 35 δισεκ ελληνικού χρέους μέσω της δευτερογενούς αγοράς ομολόγων και ταυτόχρονα με αφορμή την πανδημία ξεκίνησε μια ακραία σπατάλη και ελλείμματα κόντρα στην 10ετή περίοδο λιτότητας και μνημονίων.
Η Ελλάδα επί 10 χρόνια είχε μνημόνια και λιτότητα και όλα αυτά πετάχτηκαν στο καλάθι των αχρήστων με αφορμή την πανδημία.
Σήμερα, το ελληνικό 10ετές βρίσκεται στο 2,30% ενώ το ιταλικό 10ετές κινείται στο 1,86% και με το μεταξύ τους spread στις 44 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στα 5 χρόνια, στις 127 μονάδες ή 1,27% στα υψηλά έτους, ενώ το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1030 μονάδες βάσης.
Σημειώνεται ότι CDS στα 5 χρόνια έφτασε στις 883,7 μονάδες στις 24 Απριλίου 2017 ενώ στα χαμηλά βρέθηκε στις 2 Ιουλίου 2021 στις 68,8 μονάδες.

Σχήμα 4-5 διεθνών επενδυτών πιέζει την Εθνική τράπεζα να προχωρήσει γρήγορα το placement για το 20% των μετοχών

Αν και ο νόμος που θα διέπει το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας δεν είναι έτοιμος… ετοιμάζεται προσεχώς… υπάρχει σχήμα 4-5 διεθνών επενδυτών που έχει εκδηλώσει ενδιαφέρον να αγοράσει επιπρόσθετες μετοχές Εθνικής Τράπεζας.
Σημειώνεται ότι το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας κατέχει το 40,39% της Εθνικής τράπεζας
Η Εθνική τράπεζα θα ήθελε το placement για το 20% των μετοχών ή 183 εκατ μετοχές να πραγματοποιηθεί εντός του 2022.
Θα μπορούσε το 13% με 14% να διατεθεί σε ξένους επενδυτές και το 5% με 6% σε έλληνες μικροεπενδυτές.
Αυτή την στιγμή καμία διαδικασία δεν έχει ξεκινήσει ωστόσο η διοίκηση της Εθνικής δέχεται κρούσεις από ξένα funds για να αγοράσουν μετοχές της Εθνικής τράπεζας.
Το 13% με 14% θα διατεθεί σε πλήθος επενδυτών, θα μπορούσε δηλαδή να εξαγοραστεί από 8-10 ή και περισσότερα funds.
Εδώ και πολύ καιρό έχουμε αναφέρει ότι η τιμή ορόσημο για το placement θα είναι τα 3,5 ευρώ επίπεδα στα οποία έχει βρεθεί η Εθνική αλλά ακόμη δεν είναι έτοιμη η διαδικασία.
Το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας θα ήθελε το placement να πραγματοποιηθεί το 2023 με καλύτερες χρηματιστηριακές συνθήκες π.χ. την μετοχή της Εθνικής στα 4,5 ευρώ.
Σε κάθε περίπτωση πάντως όποτε υλοποιηθεί το placement η τιμή θα καθοριστεί με βάση την τρέχουσα χρηματιστηριακή μείον ένα discount 6% με 7% επί της χρηματιστηριακής τιμής, όπως έχει δείξει και η ευρωπαϊκή εμπειρία.
Για την Εθνική το placement είναι μείζονος σημασίας γιατί θεωρεί ότι θα αυξηθεί το free float η διασπορά μετοχών εξέλιξη που θα δώσει μεγαλύτερο βάθος και δυναμική στην μετοχή.
Τα ισχυρά χαρτιά
1)Ισχυρά κέρδη με τα επαναλαμβανόμενα να αποκτούν δυναμική.
Το 2021 μαζί με τα έκτακτα κέρδη θα φθάσουν στα 940 εκατ ευρώ.
Το 2022 τα κέρδη εκτιμώνται μεταξύ 480 με 500 εκατ ευρώ.
2)Για την οικονομική χρήση 2022 η Εθνική θα διανείμει μέρισμα περίπου το 35% των συνολικών κερδών ή 190 εκατ.
Ωστόσο ακόμη καμία τράπεζα δεν έχει υποβάλλει αίτημα στον SSM να εγκρίνει διανομή μερίσματος.
Είναι πιθανό το αίτημα να γίνει δεκτό αλλά το ποσοστό των προς διανομή κερδών να υποχωρήσει στο 30% ή 20%
3)Η Εθνική με 5,69 δισεκ. κεφάλαια θα ξεπεράσει τα 6 δισεκ. συνολικά διαμορφώνοντας τον συνολικό δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας άνω του 19%.
4)Τα NPEs στο τέλος του 2022 θα φθάσουν στο 5%.
5)Το ζήτημα της Εθνικής Ασφαλιστικής φαίνεται ότι θα κλείσει μέχρι το τέλος του α΄ τριμήνου του 2022 ή στο α΄ 6μηνο του 2022.
Η DGComp αξιολογεί με πολύ προσεκτικό τρόπο το deal που αφορά την εξαγορά του 90% της Εθνικής Ασφαλιστικής από το CVC.
6)Για το 2022 η Εθνική κατά πάσα πιθανότητα θα σχεδιάσει και νέα εθελούσια έξοδο 600-700 ατόμων αλλά τους επόμενους μήνες καθώς ήδη βρίσκεται σε εξέλιξη διαδικασία…

Η επικαιρότητα

Συναγερμός έχει σημάνει στους ειδικούς από τα αυξανόμενα περιστατικά του πολυσυστηματικού φλεγμονώδους συνδρόμου MIS που προκαλείται κυρίως σε παιδιά μετά τη λοίμωξη τους από covid, τη στιγμή που εξακολουθεί να σοκάρει ο εξαιρετικά υψηλός αριθμός θανάτων και με τους επιστήμονες να επισημαίνουν την αναγκαιότητα των εμβολιασμών έτσι ώστε να προστατευτούν τα παιδιά και από τη λοίμωξη της covid και από τις επιπλοκές της.
Εν τω μεταξύ σε περίπου δύο εβδομάδες από σήμερα, αναμένεται να φτάσουν στην Ελλάδα και οι πρώτες 168.000 δόσεις του εμβολίου της Novavax, το οποίο έχει την ίδια «τεχνολογία» με τα εμβόλια της γρίπης και της ηπατίτιδας, με τους ειδικούς να ευελπιστούν πως το γεγονός ότι το εν λόγω εμβόλιο παράγεται με την «παραδοσιακή» μέθοδο, είναι πιθανό να πείσει τους επιφυλακτικούς πολίτες με τα mrna εμβόλια, να εμβολιαστούν.
Πάντως, οι ειδικοί εκτιμούν πως η επιδημία είναι σε αποκλιμάκωση κάτι που φαίνεται τόσο από τον αριθμό των κρουσμάτων όσο και από τις εισαγωγές στα νοσοκομεία, ενώ αναφέρουν πως οι «σκληροί δείκτες» θα αρχίσουν και αυτοί σταδιακά να υποχωρούν τις επόμενες ημέρες.
Ωστόσο, τα περιοριστικά μέτρα παραμένουν σε ισχύ έως τις 14 Φεβρουαρίου, ενώ από χθες 7/2 ως ανεμβολίαστοι λογίζονται οι εμβολιασμένοι πολίτες που δεν έχουν κάνει ωστόσο την αναμνηστική δόση μέσα στο 7μηνο από τη δεύτερη δόση.

Μεικτές τάσεις στις ασιατικές αγορές

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν σήμερα 8/2 οι ασιατικές αγορές, εν αναμονή του πληθωρισμού στις ΗΠΑ.
Ειδικότερα, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +0,13%, ο δείκτης Shanhgai στην Κίνα στο +0,60%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ -1,02% και ο δείκτης KOSPI στην Ν. Κορέα στο +0,05%.

Νευρικότητα στα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια

Νευρικότητα καταγράφεται σήμερα 8/2 στις ευρωπαϊκές αγορές, με τους επενδυτές να αναμένουν τον πληθωρισμό Ιανουαρίου στις ΗΠΑ, ο οποίος θα ανακοινωθεί την Πέμπτη και αναμένεται να ξεπεράσει το 7% ενώ τα εταιρικά αποτελέσματα βρίσκονται στο επίκεντρο.
Ειδικότερα, τα υψηλότερα καθαρά κέρδη των τελευταίων οκτώ ετών σημείωσε ο πετρελαϊκός γίγαντας BP για το δ΄ τρίμηνο του 2021, με οδηγό το άλμα στις τιμές των εμπορευμάτων.
Τα καθαρά κέρδη ανήλθαν σε 12,8 δισ. δολ. για το 2021, από καθαρή ζημία 5,7 δισ. δολαρίων το προηγούμενο έτος.
Επίσης, καθαρά κέρδη πάνω από τις προσδοκίες ανακοίνωσε η BNP Paribas για το τελευταίο τρίμηνο του 2021, λόγω της έντονης δραστηριότητας στις εγχώριες αγορές.
Τα καθαρά κέρδη της τράπεζας ανήλθαν σε 2,31 δισ. ευρώ για το τρίμηνο, ξεπερνώντας τις εκτιμήσεις των αναλυτών για κέρδη 2,05 δισ. ευρώ, σύμφωνα με στοιχεία της Refinitiv.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο -0,15%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +0,05%, ο δείκτης FTSE MIB στο Μιλάνο στο -0,10%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,80% και ο FTSE 100 στο Λονδίνο στο +0,05%.
Στην Wall Street, ο Dow Jones κινείται  στο +0,30%, ο S&P 500 στο -0,15%, ο Nasdaq στο -0,30% και το ETF GREC στο +0,30% ( 29,00 δολ. ).

Έντονη μεταβλητότηα στις τράπεζες με ικανοποιητικές συναλλαγές λόγω πακέτων - Ξεχώρισε η Alpha

Έντονη μεταβλητότητα καταγράφηκε στις τραπεζικές μετοχές, με την Alpha Bank να ξεχωρίζει ανοδικά και την Εθνική να περιορίζει τις απώλειες που ξεπέρασαν το -3,5% ενώ οι συναλλαγές ενισχύθηκαν από τα πακέτα.
Η Εθνική έκλεισε στα 3,5670 ευρώ, με πτώση -0,92%, με όγκο 5,5 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,26 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,3795 ευρώ, με άνοδο +3,72% με όγκο 11,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,2 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είναι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις  30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,51 ευρώ, με άνοδο +2,93%, με όγκο 6,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 1,89 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 προ RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ..
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 19/7/2021 στα 0,079 ευρώ ή 1,29 ευρώ μετά το νέο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 1,07 ευρώ, με άνοδο +0,94% με όγκο 15,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,97 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου βρίσκεται στα 1,07 ευρώ, με άνοδο +1,9% και κεφαλαιοποίηση 477 εκατ. ευρώ.
 Από τις 10 Ιανουαρίου του 2017 η μετοχή της Κύπρου έχει διαγραφεί από το ελληνικό χρηματιστήριο και διαπραγματεύεται σε Κύπρο και Λονδίνο.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,1670 ευρώ, αμετάβλητη, με όγκο 410 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 204 εκατ. ευρώ.
Το ιστορικό χαμηλό της Attica Βank είναι στα 0,02480 ευρώ μετά το RS και προ reverse split 0,001255 ευρώ και σημειώθηκε στις 21 Δεκεμβρίου του 2017.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 18,52 ευρώ, με πτώση -2,01% και κεφαλαιοποίηση 368 εκατ. ευρώ.

Πτωτικές τάσεις στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25 με ικανοποιητικές συναλλαγές

Πτωτικά έκλεισε η πλειονότητα των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25 με τις συναλλαγές σε ικανοποιητικά επίπεδα.
Την μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν ΔΕΗ, Viohalco, ΕΛΠΕ, Τιτάν ...
Στον αντίποδα, ανοδικά ξεχώρισαν ΟΠΑΠ, Jumbo, ΟΤΕ...
H Coca Cola έκλεισε στα 29,30 ευρώ, με άνοδο +0,24% και κεφαλαιοποίηση στα 10,89 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 17,60 ευρώ, με άνοδο +1,7% και αποτίμηση 8,04 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 8,24 ευρώ, με πτώση -2,49% και αποτίμηση 3,15 δισ. ευρώ.
Ο ΑΔΜΗΕ έκλεισε στα 2,4850 ευρώ, με άνοδο +0,61% και κεφαλαιοποίηση 577 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 13,42 ευρώ, με άνοδο +3,47% και  αποτίμηση 4,74 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 13,66 ευρώ, με πτώση -1,59% και  κεφαλαιοποίηση 1,07 δισεκ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 6,50 ευρώ, με πτώση -1,66% και κεφαλαιοποίηση 1,99 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 14,02 ευρώ, με πτώση -0,92% και κεφαλαιοποίηση 1,55 δισεκ. ευρώ.
Ο Μυτιληναίος έκλεισε στα 15,30 ευρώ, αμετάβλητος και κεφαλαιοποίηση 2,19 δισεκ. ευρώ.
Η Jumbo έκλεισε στα 13,28 ευρώ, με άνοδο +1,76% και κεφαλαιοποίηση 1,81 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 7,59 ευρώ, με άνοδο +1,2% και κεφαλαιοποίηση 808 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ έκλεισε στα 1,89 ευρώ, με πτώση -1,05% και κεφαλαιοποίηση 709 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 0,0359  ευρώ, με πτώση -1,91% και κεφαλαιοποίηση 34 εκατ. ευρώ.

Σταθεροποιητικές τάσεις μετά το sell off στα ελληνικά ομόλογα, το 10ετές στο 2,30%

Σταθεροποιητικές τάσεις καταγράφονται σήμερα στα ελληνικά ομόλογα ενώ νέα επιδείνωση καταγράφεται στις υπόλοιπες αγορές της ευρωζώνης μετά το sell off.
Mετά την FED  η οποία άνοιξε τον  κύκλο αύξησης των επιτοκίων για τη συγκράτηση του πληθωρισμού το  σήμα που εκπέμπει η ΕΚΤ παραπέμπει σε σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής.
Η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα δεν αποκλείεται να προχωρήσει σε αναπροσαρμογή επιτοκίων ακόμα και μέσα στο δεύτερο τρίμηνο του έτους μετά τις αναθεωρημένες επί τα χείρω προβλέψεις για την ένταση και τη διάρκεια των πληθωριστικών πιέσεων.
Σήμερα, το ελληνικό 10ετές βρίσκεται στο 2,30%, το ιταλικό 10ετές στο 1,86% ενώ το αμερικανικό 10ετές βρίσκεται στο 1,96%, με ιστορικό χαμηλό 0,3180% στις 9 Μαρτίου 2020
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 204 μονάδες βάσης από 209 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 127 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 1,27% ή 127 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις 44 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 124 μονάδες βάσης…

Επιδείνωση στα ομόλογα της Νοτίου Ευρώπης

Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 8/2 στις χώρες της Ευρωζώνης, με τις αγορές να προεξοφλούν αυξήσεις επιτοκίων από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα.
Ο αυξημένος πληθωρισμός επιμένει και επισπεύδει την αλλαγή της νομισματικής πολιτικής από τις Κεντρικές τράπεζες.
Το Ιταλικό 10ετές είχε φθάσει σε υψηλό 2,98% στις 18 Μαρτίου 2020 για να διαμορφωθεί σήμερα 8 Φεβρουαρίου του 2022 στο 1,83%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 8/2/2022 στο 0,26% με υψηλό 0,78% στις 13/2/2018.
Θυμίζουμε ότι το υψηλό ετών 1,02% σημειώθηκε στις 10 Ιουνίου του 2015 ενώ το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 10 Μαρτίου 2020 στο -0,90%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 0,79% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 1,06%  με το ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 1,13% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 1,86% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,40% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 1,28%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr