Χωρίς ενθουσιασμό η αναβάθμιση από FTSE Russell, το ΧΑ +0,68% στις 2.083 μον. – Δυνατή αντίσταση οι 2.100 -2.120 μον.

(upd26) Ήπια ανοδικά έκλεισε το ελληνικό χρηματιστήριο, στις 2.083 μονάδες, από τις 2.098 μονάδες υψηλό ημέρας, με τις τράπεζες να περιορίζουν τον αρχικό ενθουσιασμό, μετά την αναβάθμιση του ελληνικού χρηματιστηρίου στις ώριμες αγορές, από τον οίκο FTSE Russell.
Ο Γενικός Δείκτης καταβάλει προσπάθεια να απεγκλωβιστεί από τις 2.050 μονάδες, με στήριξη το ψυχολογικό όριο των 2.000 μονάδων, το οποίο συνεχίζει να λειτουργεί ως ασφαλές καταφύγιο για τους επενδυτές. Η ζώνη των 2.100 – 2.120 μονάδων,  αποδεικνύεται δύσκολο να διασπαστεί, με την αγορά να έχει προσπαθήσει αρκετές φορές να ξεπεράσει αυτό το όριο, όπως και σήμερα, ωστόσο οι διακυμάνσεις της αγοράς και οι αβεβαιότητες σε διεθνές επίπεδο έχουν αποτρέψει τη συνεχιζόμενη ανοδική πορεία. 
Αναλυτικά, στις τράπεζες, ανοδικά ξεχώρισε η Εθνική +2,59% από +3,12% υψηλό ενδοσυνεδριακό και ακολούθησαν Eurobank +1,86% από +3,51% υψηλό ημέρας, Πειραιώς +1,75% και Alpha Bank +1,61%.
Στα μη τραπεζικά blue chips, η εικόνα ήταν μεικτή, ανοδικά έκλεισαν  Viohalco +1,25%, ΔΕΗ +0,78%, Cenergy +0,77%...ενώ με απώλειες Jumbo -2,83%, Αktor -2,49%, Μotor Oil  -1,85%...
Σε άνοιγμα short θέσης στη μετοχή της Metlen προχώρησε η Marshall Wace LLP 0,63701% στις 7/10;
Στη χθεσινή ανάρτηση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς είχε ανακοινωθεί η αύξηση της short θέσης από το Millennium Capital Management από το 0,60541% στο 0,72175, ενώ το πρώτο fund που σόρταρε ήταν το Cavalis Capital με θέση 0,53108% αλλά έχει μειωθεί κάτω από 0,5%.
Ο οίκος FTSE Russell στις 7 Οκτωβρίου 2025 – όπως είχε προβλέψει το BN – ανακοίνωσε την αναβαθμίση του  Ελληνικού Χρηματιστηρίου στις  21 Σεπτεμβρίου 2026 σε ώριμη (αναπτυγμένη ) αγορά ξανά μετά από δεκατρία χρόνια παρουσίας στις «αναδυόμενες» αγορές, λόγω της ελληνικής κρίσης. 
Ο οίκος Morgan Stanley Capital International θα το πράξει Μάρτιο ή Μάιο 2026 με ημερομηνία αναβάθμισης Μάρτιο ή Μάιο 2027.
Ωστόσο η παρουσιαζόμενη ως φοβερή είδηση δεν είναι και τίποτε σπουδαίο… αντιθέτως θεωρούμε ότι ο ελληνικό χρηματιστήριο ως αναδυόμενη αγορά σε ευρώ θα χάσει την ελκυστικότητα του ως ώριμη αγορά σε ευρώ. 
Το ελληνικό χρηματιστήριο θα χάσει πολλά με την αναβάθμιση του σε ώριμη αγορά.
Ας υποθέσουμε ότι αυτό θα συμβεί με όρους Morgan Stanley Capital International θα το πράξει Μάρτιο ή Μάιο 2026 με ημερομηνία αναβάθμισης Μάρτιο ή Μάιο 2027.
Ας υποθέσουμε ότι θα φύγουν funds με επενδύσεις 6 με 7 δισεκ. και θα έρθουν funds για να επενδύσουν 8 δισεκ. την περίοδο της αναβάθμισης...
Οι τζίροι θα καταστούν τεράστιοι αλλά το ελληνικό χρηματιστήριο θα είναι ακραία περιθωριακή αγορά ως ώριμη.
Ότι φθάσαμε στις 2.080 μονάδες ως αναδυόμενη θα πρέπει να αποδοθεί στην ασφάλεια του ευρώ περισσότερο παρά στην κατασκευασμένη δυναμική της ελληνικής αγοράς.
Το BN δεν είναι τόσο αρνητικό στην μετατροπή του ελληνικού χρηματιστηρίου από αναδυόμενη σε ώριμη όπως και την ανάκτηση της επενδυτικής βαθμίδας από τους τέσσερις μεγάλους οίκους αξιολόγησης  αλλά θεωρούμε ότι τα ρίσκα για το ελληνικό χρηματιστήριο ως ώριμη αγορά θα εκτιναχθούν, είναι τέτοια η υφή της κατηγορίας.
Προφανώς ούτε λόγω για τα ειδικά βάρη της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς, σε αυτό το σκέλος θα είμαστε παρωδία…
Το ελληνικό χρηματιστήριο θα βρίσκεται στις 2.600 μονάδες το 2026… που αποτελεί άνοδο 25%...
Ωστόσο πολλές μετοχές ανήκουν στην κατηγορία της φούσκας…
Σε διεθνή επίπεδο, η παρατεταμένη διακοπή λειτουργίας της κυβέρνησης των ΗΠΑ και η αβεβαιότητα για τον προϋπολογισμό εντείνουν τις ανησυχίες. Ο D. Trump ανακοίνωσε την επιβολή δασμού 25% σε βαρέα φορτηγά οχήματα, αρχής γενομένης από την 1η Νοεμβρίου, κίνηση που ενδέχεται να επιβαρύνει τις εμπορικές σχέσεις. 
Στη Γαλλία, η παραίτηση του πρωθυπουργού της Γαλλίας, Sebastien Lecornu, συνεχίζει  να επηρεάζει το επενδυτικό κλίμα και να εντείνει τις πιέσεις προς τον πρόεδρο Emmanuel Macron για προκήρυξη πρόωρων προεδρικών εκλογών ή ακόμη και απομάκρυνσή του από το αξίωμα.
Οι εξελίξεις αυτές, σε συνδυασμό με τις συνεχιζόμενες γεωπολιτικές αναταράξεις, δημιουργούν αβεβαιότητα για την πορεία των παγκόσμιων αγορών.

Γκρεμίζει το αφήγημα της αναβάθμισης του ΧΑ η JP Morgan... έρχονται εκροές πάνω από 100 εκατ.

Μπορεί να είναι θετικό, στην πρώτη ανάγνωση, το ότι το χρηματιστήριο Αθηνών αναβαθμίστηκε σε ανεπτυγμένη αγορά από τον οίκο FTSE Russell, αλλά κατά την JP Morgan η πραγματική δοκιμασία θα είναι η διατήρηση της ανταγωνιστικότητας και της επενδυτικής ελκυστικότητας των ελληνικών μετοχών, σε ένα περιβάλλον με υψηλότερες απαιτήσεις και αυξημένο ανταγωνισμό.
Η αναβάθμιση της Ελλάδας από την κατηγορία της «Αναδυόμενης» στην «Ανεπτυγμένη Αγορά» προγραμματίζεται να τεθεί σε ισχύ τον Σεπτέμβριο του 2026, σηματοδοτώντας την επιστροφή της χώρας στις ώριμες αγορές, περισσότερο από δέκα χρόνια μετά την προηγούμενη υποβάθμισή της.
Όπως σχολιάζει ο οίκος υπάρχουν 33 ελληνικές εταιρείες στον δείκτη FTSE Emerging Market All Cap (29 στον Standard και 4 στον Small). Λόγω της αναβάθμισης περιμένει πως οι 29 εταιρείες θα είναι επιλέξιμες για ένταξη στον δείκτη FTSE Developed Market (8 στον Standard και 21 στον Small). Εκτιμά έξοδο 2,84 δισ. δολαρίων από τους δείκτες FTSE EM και είσοδο 2,7 δισ. δολαρίων από τους δείκτες FTSE DM, με αποτέλεσμα καθαρή παθητική έξοδο περίπου 112,8 εκατ. δολαρίων από την Ελλάδα. Η εκτιμώμενη στάθμιση της Ελλάδας στον δείκτη FTSE DM All Cap Ex-US αναμένεται να είναι περίπου 0,27%, από περίπου 0,70% στον δείκτη FTSE EM All Cap.

 Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Με οριακά πρόσημα ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +0,09% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο +0,09%.
Περί τις 11:30, εντάθηκαν οι αγοραστικές παρεμβάσεις στις τράπεζες, ειδικότερα σε Eurobank +3,51% και Εθνική +3,12%, αλλά και σε επιλεγμένες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με Viohalco +3,75%, Metlen +2,26% ..και ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +2,47% και ο Γενικός Δείκτης στο +1,39%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +0,68% στις 2.083 μονάδες, έχοντας υψηλό τις 2.098,36 μονάδες και χαμηλό τις 2.071,50 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε ικανοποιητικά επίπεδα και ήταν μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips...
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 237,7 εκατ. ευρώ,  εξ αυτών τα 27,5 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 44,8 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 24,9 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 27,54 χιλ. ευρώ και όγκου 6,64 χιλ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Eurobank διακίνησε 2,59 εκατ. τεμάχια αξίας 9,26 χιλ. ευρώ και η Alpha Bank 250 χιλ. τεμάχια αξίας 945 χιλ. ευρώ.
Η Coca Cola 23 χιλ. τεμάχια αξάις 886 χιλ. ευρώ, η ΔΕΗ 100 χιλ. τεμάχια αξίας 1,42 εκατ. ευρώ , η ΓΕΚ Τέρνα 37,7 χιλ. τεμάχια αξίας 848,2 χιλ. ευρώ, η Jumbo 100 χιλ. τεμάχια αξίας 2,85 εκατ. ευρώ, η ΕΛΧΑ 100 χιλ. τεμάχια αξίας 310 χιλ. ευρώ, ο Aktor 310 χιλ. τεμάχια αξάις 2,72 εκατ. ευρώ  και η Cenergy 390 χιλ. τεμάχια αξίας 5,1 εκατ. ευρώ.
Η Intralot 2,74 εκατ. τεμάχια αξίας 3,2 εκατ. ευρώ.

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 2.068 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 2.100 – 2.120 μονάδες και ακολουθούν οι  2.150, οι 2.165, οι 2.180 και οι 2.200 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 2.030 μονάδες και ακολουθεί το ψυχολογικό όριο των 2.000 μονάδων οι 1.990, οι 1.970, οι 1.940, οι 1.900, οι 1.850, οι 1.825 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.783 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 2.432 μονάδες, διασπώντας την πρώτη αντίσταση των 2.400 – 2.420 μονάδων και ακολουθούν οι 2.450 και οι 2.500 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 2.330 μονάδες και ακολουθούν οι 2.300, οι 2.240, οι 2.200, οι 2.160, οι 2.100, οι 2.075, οι 2.050, οι 2.000, οι 1.975, οι 1.900, οι 1.868 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.787 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.

Βελτίωση στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης - To spread με την Ιταλία στις -15 μ.β.

Βελτίωση καταγράφεται στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης, με επίκεντρο τις γεωπολιτικές εξελίξεις σε Γάζα και Ουκρανία, τον  νέο  κύκλο πολιτικής αστάθειας στη Γαλλία αλλά και το  συνεχιζόμενο shutdown στις ΗΠΑ 
 Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,36% και το 10ετές ιταλικό 3,51% με το μεταξύ τους spread στις -15 μονάδες βάσης.
Αγορές καταγράφονται και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 4,1% και το 2ετές στο 3,56%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Η Moody’s την Παρασκευή 19/9 δεν προχώρησε σε κάποια αλλαγή στην αξιολόγηση της ελληνικής οικονομίας και διατήρησε την αξιολόγηση Βaa3 με σταθερές προοπτικές και παραμένει μία βαθμίδα κάτω από την αξιολόγηση που έχουν δώσει S&P, DBRS και Scope (όλοι είναι στο ΒΒΒ).
Ακολουθεί η Standard & Poor’s στις 17 Οκτωβρίου, η Scope Ratings στις 7 Νοεμβρίου και η Fitch Ratings στις 14 Νοεμβρίου.
Η οικονομία δεν είναι σε τέτοια κατάσταση που δικαιολογεί αναβαθμίσεις αλλά η ανάκαμψη των τραπεζών τροφοδοτεί τις αναβαθμίσεις.
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο.
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Το 2024 γίναμε μάρτυρες μιας κακοστημένης διαδικασίας χειραγώγησης από τους οίκους αξιολόγησης όπου προέβησαν σε μπαράζ αναβαθμίσεων ώστε η Ελλάδα να αποκτήσει επενδυτική βαθμίδα.
Το investment grade ή επενδυτική βαθμίδα σε ένα κόσμο λογικό θα είχε σημασία αλλά από τότε που εμφανίστηκε η ακραία στρεβλωμένη ποσοτική χαλάρωση ουσιαστικά μετρίασαν την αξία των οίκων αξιολόγησης.
Το 2024 το βασικό κίνητρο για να αναβαθμιστεί η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ήταν κυρίως πολιτικό.
Το 2025 οι οίκοι αξιολόγησης θα μετριάσουν τον ενθουσιασμό τους με την Ελλάδα.
Αν και η αναβάθμιση θεωρείται τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Το χρέος στα 403,86 δισεκ. καμία βελτίωση σε απόλυτα μεγέθη, αντιθέτως επιδείνωση 30 δισεκ. σε 2,5 χρόνια…
Από τα 403,86 δισεκ, 105,2 δισεκ. αφορούν κρατικά ομόλογα, 218,8 δισεκ. δάνεια μηχανισμών στήριξης, 8,4 δισεκ. έντοκα γραμμάτια, 57 δισεκ. repos.
Το ελληνικό δημόσιο προσπαθεί μέσω ενδοκυβερνητικού δανεισμού να συντηρηθεί και έτσι εξηγείται γιατί τα repos δεν μειώνονται…
Από το ελληνικό χρέος αυτό που βρίσκεται σε κυκλοφορία είναι τα 105 δισεκ. ομολόγων… π.χ. τα 218 δισεκ. του ελληνικού χρέους είναι δάνεια μηχανισμών στήριξης.
Ωστόσο από αυτά τα 105 δισεκ. τα 40 δισεκ. τα κατέχει ήδη η ΕΚΤ…
Όταν λέμε αναβαθμίστηκε η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα σημαίνει ότι τα ομόλογα 105 δισεκ. θα έχουν χαρακτηριστικά επενδυτικής βαθμίδας δεν θα θεωρούνται junk bond…
Δηλαδή ο επικοινωνιακός χαμός είναι για περίπου 105 δισεκ. εκ των οποίων μέρος αυτών κατέχει ήδη και η ΕΚΤ. Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.

Απώλειες στις ασιατικές αγορές 

Πτωτικά έκλεισαν σήμερα 8/10 οι ασιατικές αγορές καθώς η συνεχιζόμενη διακοπή λειτουργίας της κυβέρνησης στις Ηνωμένες Πολιτείες και ο πιθανός αντίκτυπός της στην παγκόσμια οικονομία συνέχισε να επιβαρύνει τις διεθνείς αγορές. 
Η οικονομία της Κίνας αναμένεται να επεκταθεί κατά 4,8% το 2025, ανέφερε η Παγκόσμια Τράπεζα στην Οικονομική Ενημέρωση της Ανατολικής Ασίας και του Ειρηνικού που δημοσιεύθηκε τον Οκτώβριο, τονίζοντας ότι το ποσοστό αναθεωρήθηκε προς τα πάνω από την έκθεσή της τον Απρίλιο, όταν η ανάπτυξη αναμενόταν να διαμορφωθεί στο 4% φέτος.
Εν τω μεταξύ, η αύξηση του ΑΕΠ της Κίνας για το 2026 αναθεωρήθηκε επίσης προς τα πάνω από 4% στην προηγούμενη έκθεση σε 4,2%. Η μείωση της αύξησης του ΑΕΠ σε σύγκριση με το τρέχον έτος αναμένεται να έρθει ως αποτέλεσμα "μιας αναμενόμενης επιβράδυνσης της αύξησης των εξαγωγών και μιας πιθανής μείωσης των δημοσιονομικών κινήτρων υπό το φως της αύξησης του δημόσιου χρέους, καθώς και της συνεχιζόμενης διαρθρωτικής επιβράδυνσης".
Για ολόκληρη την περιοχή της Ανατολικής Ασίας-Ειρηνικού, η Παγκόσμια Τράπεζα αύξησε τις προβλέψεις της για την αύξηση του ΑΕΠ για αυτό και το επόμενο έτος από 4% και 4,1% σε 4,8% και 4,3%, αντίστοιχα.
Το πλεόνασμα της βάσης τρεχουσών συναλλαγών της Ιαπωνίας διαμορφώθηκε στα 105,9 δισ. ¥ τον Αύγουστο, ενώ το ευρύτερο πλεόνασμα του ισοζυγίου τρεχουσών συναλλαγών στα 3,78 τρισ.¥, ενώ ο προσαρμοσμένος ισοζυγίο τρεχουσών συναλλαγών βελτιώθηκε επίσης σε 2,46 τρισ.¥.
Εν τω μεταξύ, η Αποθεματική Τράπεζα της Νέας Ζηλανδίας (RBNZ) μείωσε το Επίσημο Επιτόκιο Μετρητών (OCR) από 3% σε 2,5%, ενώ δήλωσε ότι παραμένει ανοιχτή σε περαιτέρω περικοπές στο OCR όπως απαιτείται για τον πληθωρισμό να εγκατασταθεί βιώσιμα κοντά στον στόχο του 2% μεσοπρόθεσμα. Η μείωση της Τετάρτης ήταν διπλάσια από την ευρέως αναμενόμενη περικοπή των 25 μονάδων βάσης.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο -0,34%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο -0,96% και  ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο -0,10%.
Οι αγορές της Κίνας και της Νότιας Κορέας παρέμειναν κλειστές λόγω αργιών.

Άνοδος στις ευρωπαϊκές αγορές 

Ανοδικά κινούνται σήμερα τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, κόντρα στις γεωπολιτικές εξελίξεις σε Γάζα και Ουκρανία, στην πολιτική αναταραχή στην Γαλλία αλλά και στην διακοπή λειτουργίας της κυβέρνησης στις Ηνωμένες Πολιτείες η οποία συνεχίζεται.
Στο μέτωπο των οικονομικών δεδομένων, η γερμανική έκθεση βιομηχανικής παραγωγής για τον Αύγουστο αποκάλυψε άνοδο 4,3%.
Η βιομηχανική παραγωγή στη Γερμανία παρατήρησε μηνιαία μείωση 4,3% τον Αύγουστο. Σε σύγκριση με τον ίδιο μήνα ένα χρόνο πριν, το ποσοστό μειώθηκε κατά 3,9%.
Η μείωση αποδίδεται κυρίως στην απότομη μείωση που παρατηρήθηκε στην αυτοκινητοβιομηχανία, η οποία υποχώρησε κατά 18,5% από μήνα σε μηνιαία βάση, τη φαρμακευτική βιομηχανία, η οποία επιδεινώθηκε κατά 10,3%, και μια βουτιά 6,2% στην κατασκευή μηχανημάτων και εξοπλισμού. 
Εξαιρουμένης της ενέργειας και των κατασκευών, η βιομηχανική παραγωγή της Γερμανίας μειώθηκε κατά 5,6% σε μηνιαία βάση και κατά 5,1% σε ετήσια βάση.
Ανοδικά  κινούνται οι τιμές του πετρελαίου, με το brent στα 66,31 δολ. το βαρέλι στο +1% και το αμερικανικό αργό στα 62,47 δολ. το βαρέλι στο +1,1%.
Πτώση -1,1% καταγράφεται  στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Νοεμβρίου στα 32,86 ευρώ.
Στις ΗΠΑ, οι αιτήσεις στεγαστικών δανείων στις ΗΠΑ σημείωσαν εβδομαδιαία πτώση 4,7% τις επτά ημέρες που έληξαν στις 3 Οκτωβρίου, ενώ σε σύγκριση με την προηγούμενη εβδομάδα, ο Δείκτης Αγοράς μειώθηκε από 339,1 σε 323,1. Ο Δείκτης Αγοράς μειώθηκε από 172,2 σε 170,6. Ο Δείκτης Αναχρηματοδότησης μειώθηκε από 1278,6 σε 1180,2. Εν τω μεταξύ, το μέσο επιτόκιο συμβολαίων για στεγαστικά δάνεια σταθερού επιτοκίου 30 ετών μειώθηκε από 6,46% σε 6,43%.
Οι  επενδυτές αναμένουν  τα πρακτικά της συνεδρίασης της Federal Reserve τον Σεπτέμβριο αργότερα μέσα στην ημέρα.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +0,855%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι +0,95%, ο δείκτης FTSE MIB +0,85%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,20% και ο FTSE 100 στο Λονδίνο +0,95%.
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο +0,10%, ο S&P 500 στο +0,40%, ο Nasdaq στο +0,65% και το ETF GREC στο +0,54% ( 65,68 δολ.).

Περιορίστηκαν τα κέρδη στις τράπεζες με ικανοποιητικές συναλλαγές - Ξεχώρισε η Εθνική +3%

Ανοδικά έκλεισαν οι τράπεζες, με τα αρχικά κέρδη να περιορίζονται, με την Εθνική να ξεχωρίζει και με ικανοποιητικές συναλλαγές. 
Η Εθνική έκλεισε στα 13,65 υρώ, με άνοδο +2,59%, με  όγκο 2,06 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 12,49 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Bank έκλεισε στα 3,79 ευρώ, με άνοδο +1,61% με όγκο 8,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 8,77 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 7,5440 ευρώ, με άνοδο +1,75%, με όγκο 3,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 9,43 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 3,5650 ευρώ, με άνοδο +1,86% με όγκο 10,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 13,13 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 7,82 ευρώ, με πτώση -1,01% και όγκο 555 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,4 δισεκ. ευρώ.
Η Crediabank έκλεισε στα 1,5940 ευρώ, με πτώση -1,6%, με όγκο 843 χιλ. τεμάχια  και αποτίμηση στα 2,58 δισεκ. ευρώ.
.Η Optima έκλεισε στα 8,84 ευρώ, με άνοδο +1,49%  με όγκο 162 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,95 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 15,05 ευρώ, με πτώση -0,33% και κεφαλαιοποίηση 299 εκατ. ευρώ.

Μεικτές τάσεις στα μη τραπεζικά blue chips με ικανοποιητικές συναλλαγές

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι  μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με ικανοποιητικές συναλλαγές.
Τη μεγαλύτερη άνοδο κατέγραψαν Viohalco +1,25%, ΔΕΗ +0,78%, Cenergy +0,77%...
Στον αντίποδα υποχώρησαν Jumbo -2,83%, Αktor -2,49%, Μotor Oil  -1,85%.....
Η Coca Cola έκλεισε στα 38,48 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση στα 14,36 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 19,94 ευρώ, με πτώση -0,89% και αποτίμηση 7,38 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Η Μetlen έκλεισε στα 46,98 ευρώ, με άνοδο +0,21% και κεφαλαιοποίηση 6,72 δισεκ. ευρώ στην 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 15,90 ευρώ, με άνοδο +0,32% και αποτίμηση 6,42 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η  ΔΕΗ έκλεισε στα 14,20 ευρώ, με άνοδο +0,78% και αποτίμηση 5,24 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 28,12 ευρώ, με πτώση -2,83% και κεφαλαιοποίηση 3,78 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 37,20 ευρώ, με άνοδο +0,68% και κεφαλαιοποίηση 2,91 δισ.ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 25,74 ευρώ, με πτώση -1,76% και κεφαλαιοποίηση 2,85 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 8,29 ευρώ, με άνοδο +0,18% και κεφαλαιοποίηση 2,53 δισ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 22,52 ευρώ, με άνοδο +0,18% και κεφαλαιοποίηση 2,33 δισ. ευρώ.
Η Viohalco έκλεισε στα 8,10 ευρώ, με άνοδο +1,25% και κεφαλαιοποίηση στα 2,10 δισ. ευρώ.
Ο Aktor έκλεισε στα 8,62 ευρώ, με πτώση -2,49% και κεφαλαιοποίηση 1,76 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,38 ευρώ, με πτώση -1,85% και κεφαλαιοποίηση 679 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 3,96 ευρώ, με πτώση -1,74% και κεφαλαιοποίηση 124 εκατ. ευρώ.

Αγορές στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Γερμανία στις 68 μονάδες βάσης

Αγορές καταγράφονται σήμερα 8/10 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,36% και το 10ετές ιταλικό 3,51% με το μεταξύ τους spread στις -15 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 68 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 41 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,41% ή 410 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις 15 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 28 μονάδες βάσης.

Bελτίωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 8/10 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 8 Οκτωβρίου του 2025 στο 3,51%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 8/10/2025 στο 2,68%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,93% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,08% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,22% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,51% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 3,04%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr