Παρά τους δασμούς Trump, ψυχραιμία στο ΧΑ -0,14% στις 1.597 μον. - Επίκειται ξεφόρτωμα θέσεων από αμερικανικά funds

(upd18) Ψυχραιμία καταγράφηκε στο ελληνικό χρηματιστήριο, κλείνοντας στις 1.597 μονάδες, από τις 1.581 μονάδες χαμηλό ημέρας, παρά τις εξαγγελίες για επιβολή δασμών έως και 25% στην Ευρώπη, οι οποίοι ούτως ή άλλως είχαν  καθυστερήσει και αναμενόταν εδώ και εύλογο χρονικό διάστημα.
Οι αρχικές τραπεζικές πιέσεις έως -2% απορροφήθηκαν, με την Εθνική να προσφέρει στηρίξεις με κέρδη +1,89%, ενώ στα  μη τραπεζικά blue chips, οι απώλειες στην Jumbo -2,6% αντισταθμίστηκαν από τα κέρδη +1,66% του ΟΤΕ, στο υψηλό της ημέρας στις δημοπρασίες.
Το Bankingnews.gr έχει προειδοποιήσει έγκαιρα ότι επίκειται διόρθωση στο ελληνικό χρηματιστήριο και ότι αμερικανικά funds ήταν έτοιμα να χτυπήσουν .
Ωστόσο, η αφορμή για να εκδηλωθεί η επίθεση είναι πλέον οι δασμοί που θα επιβάλει ο Trump στην Ευρώπη.
Αξίζει να σημειωθεί ότι ανεξαρτήτως της αφορμής των δασμών Trump το ελληνικό χρηματιστήριο χρωστάει  μια αξιόλογη διόρθωση ώστε να αποκαταστήσει πολλές στρεβλώσεις και να επιτρέψει ορισμένους επενδυτές να μπουν σε χαμηλότερες τιμές.
Υπενθυμίζεται ότι προσφάτως είχαμε σημειώσει  ότι μια καλά ενημερωμένη πηγή μας ανέφερε ότι το επόμενο διάστημα – δεν υπάρχει προφανώς ακριβής ημερομηνία για να αιφνιδιάσουν – ορισμένα αμερικανικά funds θα αρχίσουν να μειώνουν έως ξεφορτώνουν θέσεις από ελληνικές μετοχές προκαλώντας πόνο.
Με βάση όλες τις ενδείξεις η διόρθωση μπορεί να είναι της κλίμακας του 12% δηλαδή έως τις 1.400 μονάδες, από 1.600 μονάδες που είναι σήμερα αν και δεν αναθεωρούμε τον στόχο για τις 1.750 μονάδες για το 2025 .
Με βάση την τρέχουσα αποτίμηση, την δυναμική των εταιριών και την δυναμική της οικονομίας η δίκαιη αποτίμηση του Ελληνικού Χρηματιστηρίου… δεν είναι οι 1.750 μονάδες αλλά οι 1.350 - 1.400 μονάδες.
Η προσοχή στρέφεται στη μαζική και ιστορική συγκέντρωση του κόσμου για τα Τέμπη στις 28 Φεβρουαρίου 2025 ενάντια σε ένα απόλυτα φθαρμένο σύστημα δικαιοσύνης που συναγελάζεται με την κυβέρνηση και καθορίζουν εξελίξεις.
Η συμμετοχή του κόσμου θα είναι εντυπωσιακή και το μήνυμα αμφισβήτησης της κοινωνίας στην δικαιοσύνη και στην κυβέρνηση συγκλονιστικό, μετά και το  πόρισμα του ΕΟΔΑΣΑΑΜ για το πολύνεκρο δυστύχημα το οποίο ήταν καταπέλτης κατά της κυβέρνησης,  αναφέροντας σε σημείο της συνέντευξης Τύπου ότι είναι « πολύ απίθανο τα έλαια σιλικόνης να προκάλεσαν την έκρηξη μετά τη σύγκρουση των δύο τρένων».
Στο Ουκρανικό μέτωπο, η ώρα της ταπείνωσης για την Ουκρανία… έφτασε, καθώς τη στιγμή που οι Ρώσοι εξακολουθούν να προελαύνουν σε όλη τη γραμμή του μετώπου και να κερδίζουν διαρκώς εδάφη, ο Ουκρανός πρόεδρος, V. Zelensky μεταβαίνει αύριο Παρασκευή 28/2 στον Λευκό Οίκο προκειμένου να υπογράψει με τον D.Trump τη συμφωνία των 500 δις δολαρίων για τις σπάνιες γαίες.
Αναλυτικά, στις τράπεζες, ανοδικά ξεχώρισε η Εθνική +1,89% και ακολούθησε η Πειραιώς +0,22% ενώ ήπια υποχώρησαν Eurobank -0,24% και Alpha Bank -0,22% από -2,39% χαμηλό ενδοσυνεδριακό.
Στα μη τραπεζικά blue chips, η  πλειονότητα έκλεισε με αρνητικό πρόσημο, με Jumbo -2,6%, ΕΥΔΑΠ -1,85%, Metlen -1,79%, Τιτάν -1,58%...ενώ στο υψηλό της ημέρας έκλεισαν ΟΤΕ +1,66%, ΓΕΚ Τέρνα +1,2%...
Οι ανακοινώσεις αποτελεσμάτων χρήσης 2024 από τις εισηγμένες και οι ενημερώσεις για τις προοπτικές του 2025 θα φέρουν επιλεκτικές κινήσεις.
Στο 1,44 δισ. ευρώ ανήλθαν τα καθαρά κέρδη της Eurobank το 2024 λόγω κυρίως των δραστηριοτήτων στο εξωτερικό και προμηθειών... Παράλληλα, τα ενσώματα ίδια κεφάλαια ανήλθαν σε 8,484 δισ, στο 2,9% κατήλθαν τα NPEs, ενώ το μέρισμα προς τους μετόχους υπολογίζεται στα 10,5 σεντς ανά μετοχή...
Συγκρίσιμα κέρδη EBITDA άνω του €1 δισ. πέτυχε για το 2024 η Helleniq Energy (πρώην ΕΛΠΕ), παρουσιάζοντας ισχυρές λειτουργικές επιδόσεις σε όλες τις δραστηριότητες και κυρίως με ανάπτυξη στο εξωτερικό.
Επίσης, η Εταιρεία κατέγραψε για το έτος καθαρά κέρδη σε €401 εκατ., προτείνοντας έτσι συνολικό μέρισμα €0,75 ανά μετοχή για τη χρήση.
Ισχυρές οικονομικές επιδόσεις και αύξηση της κερδοφορίας ανακοίνωσε η IDEAL Holdings στα οικονομικά αποτελέσματα χρήσης 2024, με τα κέρδη  μετά φόρους  να αυξάνονται κατά 446% στα 92,2 εκατ. ευρώ.
Υπενθυμίζεται, ότι αύριο  Παρασκευή 28/2 στις τελικές δημοπρασίες θα τεθει σε ισχύ η  τριμηνιαία αναδιάρθρωση των δεικτών MSCI που έλαβε χώρα στις 11/2.
Αν και δεν υπήρχαν είσοδοι ή διαγραφές μετοχών στις ανακοινώσεις της 11/2 ωστόσο αναμένεται αύξηση των συναλλαγών από τις αλλαγές σε σταθμίσεις μετοχών

Έρχονται εκπλήξεις από την Aktor – Ανακοινώνει μεγάλο deal, κλείνει και παραχωρήσεις Ελλάκτωρ, η μετοχή στα 8 ευρώ

Οι μετοχές του Ομίλου AKTOR (AKTR) εντάσσονται  στον δείκτη FTSE/X.A. Large Cap, σύμφωνα με απόφαση του Χρηματιστηρίου Αθηνών, με την αρχή να γίνεται στη συνεδρίαση της Παρασκευής 28 Φεβρουαρίου 2025, αντικαθιστώντας τη μετοχή της Τέρνα Ενεργειακής.
Ο όμιλος Aktor σχεδιάζει δύο μεγάλα deal τα οποία θα εκπλήξουν τη χρηματιστηριακή αγορά και γενικότερα τους επενδυτές.
Σύμφωνα με ασφαλείς πληροφορίες βρίσκεται κοντά στο να ανακοινώσει ένα μεγάλο deal το οποίο θα ξαφνιάσει ακόμη και τους υποψιασμένους.
Το deal αυτό αναμένεται να έχει μεγάλη επίδραση στα EDITDA του ομίλου, στα προ φόρων και προβλέψεων κέρδη.
Παράλληλα προχωρά και δεύτερη εξαγορά που αφορά τις παραχωρήσεις του Ελλάκτωρ, μέρος των οποίων θα περιέλθει στον όμιλο Aktor.
Ή θα αποκτήσει ποσοστό μειοψηφίας στις παραχωρήσεις του Ελλάκτωρ.
Πέραν αυτών δύο σημαντικών κινήσεων εξαγορών υπάρχουν και άλλα σχέδια τα οποία εάν υλοποιηθούν σε όλη τους την έκταση αναμένεται να αναδιαμορφώσουν πλήρως τον ισολογισμό του ομίλου Aktor πλησιάζοντας σε σημαντικό βαθμό τις επιδόσεις της ΓΕΚ Τέρνα.
Οι κινήσεις αυτές σε συνδυασμό με το μεγάλο ανεκτέλεστο σε κατασκευαστικά έργα, αλλά και τη διορατικότητα του Αλέξανδρου Εξάρχου, του διευθύνοντος συμβούλου του ομίλου Aktor, αναμένεται έως το τέλος του 2025 να οδηγήσουν τη μετοχή στα 8 ευρώ ή 1,63 δισ. κεφαλαιοποίηση.
Η εξυγίανση, μετά την αύξηση μετοχικού κεφαλαίου σε μεγάλο βαθμό έχει ολοκληρωθεί, η λειτουργική συγχώνευση Ιντρακάτ και Aktor έχει πραγματοποιηθεί και πλέον ξεκινούν οι δραστηριότητες που θα αυξήσουν τα κέρδη και θα καταστήσουν τον όμιλο Aktor έναν από τους ισχυρότερους στην Ελλάδα.

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Πτωτικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον ΓενικόΔείκτη στο -0,53% και τον  Τραπεζικό Δείκτη στο -1,08%.
Στο πρώτο δεκάλεπτο, με πιέσεις στις τράπεζες, με Alpha Bank, Πειραιώς άνω του -2% αλλά και στο σύνολο των μη τραπεζικών blue chips, με Metlen -2,28%, Coca Cola -1,5%, Τιτάν -1,33%....και ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -1,6% και ο  Γενικός Δείκτης στο -1,2%.
Λίγο μετά τις 16:30, με στηρίξεις από την Εθνική +2,01%, ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +0,81%, ενώ ο Γενικός Δείκτης περιόρισε τις απώλειες στο -0,06%. .
O Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -0,14% στις 1.597 μονάδες, έχοντας υψηλό στις 1.599,13 μονάδες και χαμηλό τις 1.581,01 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε ικανοποιητικά επίπεδα και ήταν μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 157,3  εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 17 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 32 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 21,9 εκατ. τεμάχια διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 17,04 εκατ. ευρώ και όγκο 2,38 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Αναλυτικά, η Πειραιώς διακίνησε 777,7 χιλ.τεμάχια αξίας 3,5 εκατ. ευρώ, η Εθνική 595 χιλ. τεμάχια αξίας 5,1 εκατ. ευρώ και η Τρ. Κύπρου  647 χιλ. τεμάχια αξίας 3,48 εκατ. ευρώ .
Ο ΟΤΕ 100 χιλ. τεμάχια αξάις 1,45 εκατ. ευρώ, η Metlen 14,6 χιλ. τεμάχια αξάις 527,6 χιλ. ευρώ,  η Jumbo 33,5 χιλ. τεμάχια αξίας 880,5 χιλ. ευρώ, η Cenergy 90 χιλ. τεμάχια αξίας 808 χιλ. ευρώ, ο ΔΑΑ 100 χιλ. τεμάχια αξίας  890 χιλ. ευρώ και η Τέρνα Ενεργειακή 20 χιλ. τεμάχια αξίας 400 χιλ. ευρώ...

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 1.597 μονάδες, κάτω από το ψυχολογικό και τεχνικό όριο των 1600 μονάδων, με πρώτη στάση τις  1.560 μονάδες και ακολουθούν οι 1.500 μονάδες.
Η διάσπαση των 1.500 μονάδων οδηγεί στις 1.486 μονάδες και ακολουθούν οι 1.456 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών και στις 1.452 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 1.650 μονάδες και ακολουθούν οι 1.680, οι 1.700 και οι 1.750 μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 1.461 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 1.500 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 1.450 μονάδες και ακολουθούν οι 1.400, οι 1.380 μονάδες, οι 1.350 και οι 1.300 μονάδες.
Η διάσπαση των 1.300 μονάδων οδηγεί στις 1.280 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.275 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών.

Σταθεροποίηση  στα ευρωπαϊκά ομόλογα, το  10ετές ελληνικό 3,27% - Το spread με την Ιταλία στις -23 μ.β.

Σταθεροποιητικές τάσεις καταγράφονται στα ομόλογα της Ευρώπης, με επίκεντρο τις δασμολογικές αβεβαιότητες και τις ανακοινώσεις Trump.
Στη συνεδρίαση της 19/3 της Fed, αδύνατη θεωρείται η πιθανότητα να μειωθούν τα επιτόκια εν μέσω αβεβαιότητας για τον πληθωρισμό ο οποίος παραμένει πάνω από τον στόχο ενώ ο αντίκτυπος των νέων εμπορικών πολιτικών παραμένει αβέβαιος. 
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,27% και το 10ετές ιταλικό 3,50% με το μεταξύ τους spread στις -23 μονάδες βάσης.
Πωλήσεις καταγράφονται στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές αμερικανικό στο 4,30% και το 2ετές στο 4,11%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Ο αμερικανικός οίκος Moody’s είναι ο ο μοναδικός οίκος αξιολόγησης που δεν έχει τοποθετήσει την Ελληνική Οικονομία σε επενδυτική βαθμίδα,  βαθμολογεί την ελληνική οικονομία σε Ba1 με σταθερές προοπτικές, ένα σκαλοπάτι κάτω την επενδυτική βαθμίδα.
Η επόμενη αξιολόγηση της είναι προγραμματισμένη στις 14/3 και στις 19/9 του 2025.
Αν και η αναβάθμιση θεωρείται τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.,
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο.
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Έτσι η ΕΚΤ αγόρασε 40 δισεκ. ελληνικών ομολόγων και παραμένει και στο πρόγραμμα επανεπενδύσεων… δηλαδή ότι θα πρόσφερε η επενδυτική βαθμίδα…
Να θυμίσουμε ότι σε σύνολο 404 δισεκ. ελληνικού χρέους και εξαιρώντας τα έντοκα γραμμάτια… μόνο 48 δισεκ. ελληνικού χρέους είναι ελεύθερα διαπραγματεύσιμο, π.χ. στους μηχανισμούς στήριξης της ΕΕ χρωστάμε δάνεια 227 δισεκ. ευρώ.
Παρ΄ ότι οι επενδυτές μας κρίνουν για 48 δισεκ. η Ελλάδα έχει την δεύτερη ακριβότερη τιμολόγηση ως προς τον ελληνικό κίνδυνο στην ευρωζώνη… δεν το λες επιτυχία.
Οπότε η αναβάθμιση σε επενδυτική βαθμίδα αφορά 48 δισεκ. ελληνικού χρέους και είναι μια κίνηση εκ του ασφαλούς.
Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.

Μεικτές συναλλαγές στις ασιατικές αγορές

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν σήμερα 27/2 οι ασιατικές αγορές, με τους επενδυτές να αξιολογούν  τους δασμούς των ΗΠΑ, τα κέρδη της Nvidia
Ο πρόεδρος των ΗΠΑ Ντόναλντ Τραμπ δήλωσε την Τετάρτη ότι οι αμερικανικοί εισαγωγικοί δασμοί σε αγαθά από το Μεξικό και τον Καναδά θα προχωρήσουν στις 2 Απριλίου.
Yπενθυμίζεται ότι D. Trump είχε παρουσιάσει τα σχέδιά του να επιβάλει σαρωτικούς δασμούς 25% στις εισαγωγές από τον Καναδά και το Μεξικό, αλλά συμφώνησε σε μια παύση 30 ημερών επειδή οι χώρες έλαβαν μέτρα για να κατευνάσουν τις ανησυχίες του σχετικά με την ασφάλεια των συνόρων και τη διακίνηση ναρκωτικών. Η ημερομηνία έναρξης ισχύος των δασμών αναβλήθηκε από τις 4 Φεβρουαρίου στις 4 Μαρτίου και τώρα στις 2 Απριλίου.
Επίσης στο επίκεντρο βρέθηκε η ισχυρή έκθεση κερδών της Nvidia, η οποία έδειξε ετήσια αύξηση των εσόδων κατά 78% στα 39,3 δισ. δολάρια το τέταρτο τρίμηνο, ξεπερνώντας τις προσδοκίες.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +0,30%, ο δείκτης Shanghai στην Κίνα στο +0,21%, o δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο -0,66%, ο δείκτης  Kospi στην Ν. Κορέα στο -0,73% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +0,33%.

Πιέσεις στις ευρωπαϊκές αγορές εν μέσω δασμών Trump

Πτωτικά κινούνται οι  ευρωπαϊκές αγορές, αφούν ο πρόεδρος  των ΗΠΑ  D. Trump επιβεβαίωσε ότι θα επιβάλει δασμούς σε αυτοκίνητα και άλλα προϊόντα από την Ευρωπαϊκή Ένωση,, επικαλούμενος αυτό που αποκάλεσε αθέμιτες εμπορικές πρακτικές.
Μιλώντας κατά τη διάρκεια συνεδρίασης του υπουργικού συμβουλίου, ο Τrump επέκρινε την ΕΕ επειδή περιορίζει τις αμερικανικές εξαγωγές αυτοκινήτων, ενώ επωφελείται από την ανοικτή πρόσβαση στην αμερικανική αγορά. «Δεν δέχονται τα αυτοκίνητά μας και εμείς δεχόμαστε τα πάντα από αυτούς»,
Ο Τραμπ απέρριψε τις ανησυχίες για πιθανά αντίποινα από την ΕΕ, λέγοντας ότι τυχόν αντίμετρα θα ήταν αναποτελεσματικά. «Μπορούν να προσπαθήσουν, αλλά οι αριθμοί δεν μπορούν ποτέ να εξισωθούν», δήλωσε, επιμένοντας ότι οι ΗΠΑ θα βγουν τελικά κερδισμένες σε οποιαδήποτε εμπορική διαμάχη.
Στο οικονομικό μέτωπο, το ενδιαφέρον εστιάζεται στις σημερινές εκθέσεις.
Η καταναλωτική εμπιστοσύνη στη ζώνη του ευρώ αυξήθηκε τον Φεβρουάριο, με τον δείκτη να αυξάνεται κατά 1 μονάδα στο 96,3.
Αύξηση του ισπανικού πληθωρισμού από 2,9% σε 3% τον Φεβρουάριο, σύμφωνα με τις προσδοκίες των αναλυτών.
Σε μηνιαία βάση, οι τιμές καταναλωτή αυξήθηκαν κατά 0,4%. Ο εναρμονισμένος δείκτης τιμών καταναλωτή παρέμεινε στο 2,9% σε ετήσια βάση, ενώ αυξήθηκε κατά 0,4% σε σχέση με τον Ιανουάριο.
Οι τιμές παραγωγής της γαλλικής βιομηχανίας μειώθηκαν κατά 1% τον Ιανουάριο σε σύγκριση με τον ίδιο μήνα του προηγούμενου έτους,  Εν τω μεταξύ, οι τιμές παραγωγού για την εγχώρια αγορά μειώθηκαν κατά 2,1% σε ετήσια βάση.
Σε μηνιαία βάση, ο συνολικός δείκτης τιμών παραγωγού ανέβηκε κατά 0,9%, ενώ ο πληθωρισμός των τιμών παραγωγού στην εγχώρια αγορά αυξήθηκε κατά 0,7%.
Ο δείκτης καταναλωτικής εμπιστοσύνης στην Ιταλία διαμορφώθηκε στο 98,8 τον Φεβρουάριο, σημειώνοντας ελαφρά βελτίωση σε σχέση με το 98,2 του Ιανουαρίου.
Σύμφωνα με την έκθεση, ο δείκτης οικονομικού κλίματος εμπιστοσύνης τον υπό αναφορά μήνα μειώθηκε κατά 1,1 μονάδες σε σχέση με τον προηγούμενο μήνα και διαμορφώθηκε στο 100,2, ενώ ο δείκτης επιχειρηματικού κλίματος εμπιστοσύνης μειώθηκε κατά 0,9 μονάδες και διαμορφώθηκε στο 94,8.
Το ελβετικό ΑΕΠ αυξήθηκε κατά 0,2% το τέταρτο τρίμηνο του 2024 σε σχέση με το προηγούμενο τρίμηνο, ενώ σε ετήσια βάση, η ελβετική οικονομία αυξήθηκε κατά 1,5% σε σύγκριση με το τέταρτο τρίμηνο του 2023.
Άλμα +6,3% καταγράφεται  στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Μαρτίου στα 43,93 ευρώ.
Άνοδος καταγράφεται στις τιμές του πετρελαίου, με το brent να διαμορφώνεται στα 73,13 δολ. το βαρέλι στο +1,5% και του αμερικανικού αργού στα 69,85 δολ. το βαρέλι στο +1,8%.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο -1%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο -0,70%, ο δείκτης FTSE MIB στο -1,5%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο -0,75% και ο  FTSE 100 στο Λονδίνο στο -0,05%.
Στη Wall Street, o Dow Jones κινείται στο +0,2%, ο S&P 500 στο +0,50%, ο  Nasdaq στο +0,80% και αμετάβλητο το  ETF GREC ( 42,44 δολ.).

Μεικτές τάσεις στις τράπεζες με ικανοποιητικές συναλλαγές - Στηρίξεις από Εθνική

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι τράπεζες, με την Εθνική να προσφέρει στηρίξεις και με ικανοποιητικές συναλλαγές
Η Εθνική έκλεισε στα 8,62 ευρώ, με άνοδο +1,89%, με όγκο 3,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 7,88 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,84 ευρώ, με πτώση -0,22%, με όγκο 6,6 εκατ.τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 4,33 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 4,56 ευρώ, με άνοδο +0,22% με όγκο  7,5 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 5,7 δισ.ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 2,50 ευρώ, με πτώση -0,24% με όγκο 3,9 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 9,19 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η Optima έκλεισε  στα 14,16 ευρώ, με πτώση -1,53%, με όγκο 70 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,04 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 5,38 ευρώ, αμετάβλητη, με όγκο 865 χιλ. τεμάχια και  κεφαλαιοποίηση 2,37  δισεκ. ευρώ.
Η Attica Bank στα 0,70 ευρώ, με πτώση -0,57%, με όγκο 414 χιλ. τεμάχια  και αποτίμηση στα 1,13 δισεκ. ευρώ..
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,65 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 291 εκατ. ευρώ.

Απώλειες στα μη τραπεζικά blue chips με ικανοποιητικές συναλλαγές

Πτωτικά έκλεισε η πλειονότητα των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, με τις συναλλαγές σε ικανοποιητικά επίπεδα.
Τη μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν Jumbo, ΕΥΔΑΠ, Metlen, Τιτάν....
Στον αντίποδα, ανοδικά έκλεισαν ΟΤΕ,  ΓΕΚ Τέρνα, ΔΕΗ...
Η Coca Cola έκλεισε στα 41,10 ευρώ, με πτώση -0,72% και κεφαλαιοποίηση στα 15,34 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 17,08 ευρώ, με άνοδο +0,47% και αποτίμηση 6,32 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ στα 14,74 ευρώ, με άνοδο +1,66%  και αποτίμηση 6,08 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Ο Μetlen έκλεισε στα 36,14 ευρώ, με πτώση -1,79% και κεφαλαιοποίηση 5,16 δισεκ. ευρώ στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 12,93 ευρώ, με άνοδο +1,17% και αποτίμηση 4,77 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 40,60 ευρώ, με πτώση -1,58% και κεφαλαιοποίηση 3,18 δισ.ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 18,50 ευρώ, με άνοδο +1,2% και κεφαλαιοποίηση 1,91 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή έκλεισε στα 20,00 ευρώ, αμετάβλητη και  κεφαλαιοποίηση 2,37 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,75 ευρώ, με άνοδο +0,26% και κεφαλαιοποίηση 2,37 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 21,78 ευρώ, με πτώση -0,55% και  κεφαλαιοποίηση 2,41 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 26,22 ευρώ, με πτώση -2,6% και κεφαλαιοποίηση 3,57 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 5,82 ευρώ, με πτώση -1,85% και κεφαλαιοποίηση 620 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ έκλεισε στα 2,14 ευρώ, με άνοδο +0,94% και κεφαλαιοποίηση 803 εκατ. ευρώ
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 2,81 ευρώ, με πτώση -0,88% και κεφαλαιοποίηση 88 εκατ. ευρώ.

Σταθεροποίηση στα ομόλογα της Ευρωζώνης  - Το spread με την Γερμανία στις 83 μ.β.

Σατθεροποίηση καταγράφεται  σήμερα 27/2 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,27% και το 10ετές ιταλικό 3,50%, με το μεταξύ τους spread στις -23 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 83 μονάδες βάσης από 82 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 55 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,55% ή 550 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -23 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 32 μονάδες βάσης.

Σατθεροποίηση στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Σταθεροποίηση καταγράφεται  σήμερα 27/2 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 27 Φεβρουαρίου του 2025 στο 3,50%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 27/2/2025 στο 2,44%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,72% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 2,95% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,10% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,50% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 2,84%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr