Το ενδιαφέρον εστιάζεται στην ετυμηγορία του FTSE/Russell την Τρίτη 7/10, όπου θα ανακοινωθεί αν ο οίκος θα εντάξει ή όχι το ελληνικό χρηματιστήριο στην κατηγορία των αναπτυγμένων αγορών
Σχετικά Άρθρα
Οι θετικές και οι αρνητικές εκπλήξεις του α' 6μήνου 2025 στο Χρηματιστήριο – Προς τα που γέρνει η ζυγαριά – Τι δείχνει η κερδοφορία
Moody's: Το «λουκέτο» στις ΗΠΑ βυθίζει στο σκοτάδι τη Fed και απειλεί να βουλιάξει την οικονομία
Αναλυτικά, στις τράπεζες, εν μέσω μεταβλητότητας, με τη μεγαλύτερη άνοδο έκλεισαν Εθνική +3,48% και Πειραιώς +3,27% και ακολούθησαν Eurobank +2,29% και Alpha Bank +1,47% από -1,83% χαμηλό ημέρας.
Στα μη τραπεζικά blue chips, ανοδικά ξεχώρισαν Cenergy +2,79%, ΔΕΗ +2,71%, Aktor +1,28%...ενώ υποχώρησαν ΔΑΑ -1,45%, ΟΠΑΠ -0,86%, Metlen -0,75%...
Σε διεθνή επίπεδο, ψυχραιμία επικρατεί στoυς επενδυτές αναφορικά με το κυβερνητικό shutdown στις ΗΠΑ, από τα μεσάνυχτα της 1ης Οκτωβρίου 2025, καθώς το Κογκρέσο ξεπέρασε την προθεσμία χρηματοδότησης προκαλώντας την πρώτη αναστολή λειτουργίας της κυβέρνησης των ΗΠΑ εδώ και σχεδόν επτά χρόνια – και την τρίτη υπό την προεδρία του Donald Trump.
Το Γραφείο Προϋπολογισμού του Λευκού Οίκου διέταξε τις υπηρεσίες να αρχίσουν να εκτελούν τα σχέδιά τους για διακοπή της χρηματοδότησης, κλείνοντας την κυβέρνηση εκτός από τις βασικές υπηρεσίες, διαταράσσοντας τις θέσεις εργασίας εκατοντάδων χιλιάδων Αμερικανών και ανατρέποντας πολλές δημόσιες υπηρεσίες.
Με τα δύο κόμματα να βρίσκονται σε αδιέξοδο σχετικά με τις επιδοτήσεις υγειονομικής περίθαλψης και να χρησιμοποιούν την παρούσα κατάσταση για να προετοιμαστούν για τις ενδιάμεσες εκλογές του 2026, η αναστολή λειτουργίας – και οι οικονομικές συνέπειές της – θα μπορούσαν να διαρκέσουν περισσότερο.
Αν η αναστολή λειτουργίας συνεχιστεί για τρεις εβδομάδες, το ποσοστό ανεργίας θα μπορούσε να εκτοξευτεί στο 4,6%-4,7% από το 4,3% τον Αύγουστο, καθώς οι εργαζόμενοι σε αναστολή καταμετρούνται ως προσωρινά άνεργοι, σύμφωνα με την Bloomberg Economics.
Στα γεωπολιτικά, ενώ ο αμερικανός Πρόεδρος Trump άλλαξε στρατηγική… αρχικά χρησιμοποίησε καρότο και τώρα χρησιμοποιεί μαστίγιο… εντούτοις και οι Αμερικανοί κατανοούν ότι με την Ρωσία το καρότο δεν δουλεύει και το μαστίγιο τους εξαγριώνει.
Οι Αμερικανοί νομίζουν λανθασμένα ότι θα επιβληθούν στην Ρωσία αλλά δεν κατανοούν ότι η Ρωσία έχει κερδίσει, η Ουκρανία έχει τελειώσει και η Δύση έχει ηττηθεί.
Εν τω μεταξύ, το «ειρηνευτικό» σχέδιο Τrump – Netanyahu αν και παρουσιάζεται ως μια πρόταση για τον τερματισμό του πολέμου στη Γάζα, στην πραγματικότητα δεν πρόκειται για ειρήνη, αλλά για παράδοση.
Αποτελεί ένα σχέδιο πλήρους υποταγής της παλαιστινιακής πλευράς, υπό την πλήρη ηγεμονία του Ισραήλ και των συμμάχων του.
Κρατά το ψυχολογικό όριο των 2.000 μονάδων - Το ενδιαφέρον στην ετυμηγορία του FTSE/Russell
Η ελληνική χρηματιστηριακή αγορά παραμένει προσωρινά πάνω από το ψυχολογικό όριο των 2.000 μονάδων, ωστόσο έχει κολλήσει σε ένα στενό εύρος διακύμανσης, με τις 1970 μονάδες να αποτελούν την πλησιέστερη στήριξη και τις 2070 μονάδες την πλησιέστερη αντίσταση.
Το ενδιαφέρον της αγοράς στρέφεται στην ετυμηγορία του FTSE/Russell την Τρίτη 7 Οκτωβρίου, όταν θα ανακοινωθεί αν το ελληνικό χρηματιστήριο θα ενταχθεί στην κατηγορία των αναπτυγμένων αγορών. Η απόφαση θεωρείται κρίσιμη, καθώς, σε περίπτωση ένταξης, οι ελληνικές μετοχές θα αντιπροσωπεύουν μικρότερο ποσοστό στους σχετικούς δείκτες. Αυτό ενδέχεται να οδηγήσει σε περιορισμό της προσοχής των ξένων επενδυτών και, κατά συνέπεια, σε μείωση της ρευστότητας στην εγχώρια αγορά.
Το βασικό σενάριο για το ελληνικό χρηματιστήριο είναι ότι θα ξαναδεί χαμηλό προς τις 1.750 με 1.800 μονάδες πλησίον των ΚΜΟ των 200 ημερών, και αυτό το στηρίζουμε με μια μεγάλη αναδιάρθρωση χαρτοφυλακίων και πωλήσεων που ήδη σχεδιάζεται και θα εκτελεστεί προσεχώς.
Ήδη τα πρώτα σημάδια είναι εμφανή αλλά το βασικό κύμα πωλήσεων έρχεται…
Δεν αναφερόμαστε στην αναβάθμιση του Ελληνικού Χρηματιστηρίου σε ώριμη αγορά που νομοτελειακά δεν μπορεί να έρθει νωρίτερα από τον Νοέμβριο 2026.
Για το 2026 ο στόχος για το ελληνικό χρηματιστήριο θα είναι 2.600 με 2.750 μονάδες και εφόσον έχει προηγηθεί η διόρθωση.
Η αύξηση κεφαλαίου της Intralot
Ξεκίνησε σήμερα η αύξηση κεφαλαίου και έχει μεγάλο ενδιαφέρον και θεωρείται ήδη καλυμμένη και με το παραπάνω.
Οι προσφορές θα καθορίσουν την τιμή διάθεσης, η οποία δεν μπορεί να είναι μεγαλύτερη από 1,27 ευρώ ανά μετοχή. Έχει δύο σκέλη η ΑΜΚ και μπορεί να υπερβεί τα 400 εκατ. ευρώ. Μία στην Ελλάδα και μία στο εξωτερικό.
Παράλληλα γίνεται και η έκδοση των 873,707 εκατ. μετοχών με τιμή διάθεσης τα 1,30 ευρώ που αφορά το κομμάτι της εισφοράς σε είδος και οι μετοχές αυτές πάνε στις εταιρείες Premier Entertainment Sub, LLC και PE Sub Holdings, LLC, οι οποίες εισφέρουν μετοχές της Bally’s Holdings Limited.
Στην ΑΜΚ με μετρητά που ενδιαφέρει τους μετόχους, συνολικά θα εκδοθούν από 350 εκατ. έως 450 εκατ. νέες μετοχές. Στην ανώτατη τιμή των 1,27 ευρώ το ποσό είναι από 444,5 εκατ. ευρώ έως 571,5 εκατ. ευρώ. Υπολογίζονται δαπάνες περίπου 33,5 εκατ. ευρώ. Τα 300 εκατ. ευρώ θα πάνε στην εξαγορά και 90 για μείωση δανεισμού. Τα υπόλοιπα αν υπάρξουν θα πάνε για κεφάλαιο κίνησης.
Στο εσωτερικό θα διατεθεί το 21% - που αντιστοιχεί σε 94.500.000 ή 73.500.000 Νέες Μετοχές Συνδυασμένης Προσφοράς με βάση τον ανώτατο και κατώτατο αριθμό μετοχών, αντίστοιχα, θα διατεθεί σε επενδυτές που συμμετέχουν στην Ελληνική Δημόσια Προσφορά, και 79%, που αντιστοιχεί σε 355.500.000 ή 276.500.000 Νέες Μετοχές Συνδυασμένης Προσφοράς με βάση τον ανώτατο και κατώτατο αριθμό μετοχών, αντίστοιχα, θα διατεθεί σε επενδυτές που συμμετέχουν στη Διεθνή Προσφορά.
Σύμφωνα με το χρονοδιάγραμμα, μεθαύριο (3/10) λήγει η περίοδος συμμετοχής και τη Δευτέρα 6/10 θα ανακοινωθεί η τιμή διάθεσης που δεν μπορεί να είναι πάνω από 1,27 ευρώ. Στις 9/10 θα ξεκινήσει η διαπραγμάτευση των νέων μετοχών.
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση
Με αρνητικά πρόσημα ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη -0,14% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,28%.
Στο πρώτο μισάωρο, με πιέσεις στην Alpha Bank-1,83% και Coca Cola -1% ..ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -0,53% και ο Γενικός Δείκτης στο -0,41%.
Στο κελίσιμο της συνεδρίασης εντάθηκαν οι αγοραστικές παρεμβάσεις στις τράπεζες, με Εθνική και Πειραιώς άνω του +3% αλλά καισε επιλεγμένες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με ΔΕΗ πλησίον τιυ +3%... και ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +2,49% και ο Γενικός Δείκτης στο +1,16%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +1,09% στις 2.056 μονάδες, έχοντας υψηλό τις 2.057,78 μονάδες και χαμηλό τις 2.025,95 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε ικανοποιητικά επίπεδα, ενώ επικεντρώθηκε στις τράπεζες, συμπεριλαμβανομένων και των πακέτων...
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 220,8 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 30,1 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 43,2 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 23 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 30,12 εκατ. ευρώ και όγκου 7,49 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Αναλυτικά, η Εurobank διακίνησε 737,2 χιλ. τεμάχια αξίας 2,44 εκατ. ευρώ, η Alpha Bank 1,73 εκατ. τεμάχια αξίας 6,28 εκατ. ευρώ, η Εθνική 40 χιλ. τεμάχια αξάις 502 χιλ. ευρώ, η Πειραιώς 1,15 εκατ. τεμάχια αξίας 8,4 εκατ. ευρώ και η Τρ. Κύπρου 150 χιλ. τεμάχια αξάις 1,19 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΠΑΠ 192 χιλ. τεμάχια αξίας 3,8 εκατ. ευρώ, η Jumbo 54,7 χιλ. τεμάχια αξάις 1,6 εκατ. ευρώ και ο Aktor 150 χιλ. τεμάχια αξίας 1,29 εκατ. ευρώ.
Η Intralot 3,2 εκατ. τεμάχια αξίας 4,06 εκατ. ευρώ, η Κρι-Κρι 26 χιλ. τεμάχια αξάις 1,24 εκατ. ευρώ και η ΡΕΒΟΙΛ 50 χιλ. τεμάχια αξίας 84,5 χιλ. ευρώ...
Τα τεχνικά σημεία
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 2.056 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 2.070 μονάδες και ακολουθούν οι 2.100 – 2.120 μονάδες, οι 2.150, οι 2.165, οι 2.180 και οι 2.200 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκεται το ψυχολογικό όριο των 2.000 μονάδων και ακολουθούν οι 1.970, οι 1.940, οι 1.900, οι 1.850, οι 1.800, οι 1.785, οι 1.814 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.770 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 2.335 μονάδες, διασπώντας τις πρώτες αντιστάσεις των 2.285 και 2.300 μονάδες και ακολουθούν οι 2.350 και οι 2.400 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 2.200 μονάδες και ακολουθούν οι 2.160, οι 2.100, οι 2.075, οι 2.050, οι 2.000, οι 1.975, οι 1.900, οι 1.850, οι 1.842 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.763 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Βελτίωση στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης - To spread με την Ιταλία στις -15 μ.β.
Βελτίωση καταγράφεται στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης, με τους επενδυτές να στρέφονται στα ασφαλή καταφύγια λόγω των γεωπολιτικών εντάσεων και στη σκιά του shutdown της αμερικανικής κυβέρνησης.
Ειδικότερα, στις Ηνωμένες Πολιτείες, η κυβέρνηση έκλεισε τη Δευτέρα τα μεσάνυχτα, καθώς οι Ρεπουμπλικάνοι υπό τον πρόεδρο Donald Trump και οι Δημοκρατικοί δεν κατόρθωσαν να συμφωνήσουν σε προσωρινή χρηματοδότηση.
Το γεγονός αυτό σημαίνει ότι κρίσιμα στοιχεία για την απασχόληση δεν θα δημοσιευθούν έγκαιρα, δημιουργώντας αβεβαιότητα για την επόμενη συνεδρίαση της Federal Reserve.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,39% και το 10ετές ιταλικό 3,54% με το μεταξύ τους spread στις -15 μονάδες βάσης.
Αγορές και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 4,09% και το 2ετές στο 3,54%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Η Moody’s την Παρασκευή 19/9 δεν προχώρησε σε κάποια αλλαγή στην αξιολόγηση της ελληνικής οικονομίας και διατήρησε την αξιολόγηση Βaa3 με σταθερές προοπτικές και παραμένει μία βαθμίδα κάτω από την αξιολόγηση που έχουν δώσει S&P, DBRS και Scope (όλοι είναι στο ΒΒΒ).
Ακολουθεί η Standard & Poor’s στις 17 Οκτωβρίου, η Scope Ratings στις 7 Νοεμβρίου και η Fitch Ratings στις 14 Νοεμβρίου.
Η οικονομία δεν είναι σε τέτοια κατάσταση που δικαιολογεί αναβαθμίσεις αλλά η ανάκαμψη των τραπεζών τροφοδοτεί τις αναβαθμίσεις.
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο.
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Το 2024 γίναμε μάρτυρες μιας κακοστημένης διαδικασίας χειραγώγησης από τους οίκους αξιολόγησης όπου προέβησαν σε μπαράζ αναβαθμίσεων ώστε η Ελλάδα να αποκτήσει επενδυτική βαθμίδα.
Το investment grade ή επενδυτική βαθμίδα σε ένα κόσμο λογικό θα είχε σημασία αλλά από τότε που εμφανίστηκε η ακραία στρεβλωμένη ποσοτική χαλάρωση ουσιαστικά μετρίασαν την αξία των οίκων αξιολόγησης.
Το 2024 το βασικό κίνητρο για να αναβαθμιστεί η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ήταν κυρίως πολιτικό.
Το 2025 οι οίκοι αξιολόγησης θα μετριάσουν τον ενθουσιασμό τους με την Ελλάδα.
Αν και η αναβάθμιση θεωρείται τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Το χρέος στα 403,86 δισεκ. καμία βελτίωση σε απόλυτα μεγέθη, αντιθέτως επιδείνωση 30 δισεκ. σε 2,5 χρόνια…
Από τα 403,86 δισεκ, 105,2 δισεκ. αφορούν κρατικά ομόλογα, 218,8 δισεκ. δάνεια μηχανισμών στήριξης, 8,4 δισεκ. έντοκα γραμμάτια, 57 δισεκ. repos.
Το ελληνικό δημόσιο προσπαθεί μέσω ενδοκυβερνητικού δανεισμού να συντηρηθεί και έτσι εξηγείται γιατί τα repos δεν μειώνονται…
Από το ελληνικό χρέος αυτό που βρίσκεται σε κυκλοφορία είναι τα 105 δισεκ. ομολόγων… π.χ. τα 218 δισεκ. του ελληνικού χρέους είναι δάνεια μηχανισμών στήριξης.
Ωστόσο από αυτά τα 105 δισεκ. τα 40 δισεκ. τα κατέχει ήδη η ΕΚΤ…
Όταν λέμε αναβαθμίστηκε η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα σημαίνει ότι τα ομόλογα 105 δισεκ. θα έχουν χαρακτηριστικά επενδυτικής βαθμίδας δεν θα θεωρούνται junk bond…
Δηλαδή ο επικοινωνιακός χαμός είναι για περίπου 105 δισεκ. εκ των οποίων μέρος αυτών κατέχει ήδη και η ΕΚΤ. Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.
Μεικτά πρόσημα στις ασιατικές αγορές
Με μεικτές τάσεις έκλεισαν σήμερα 1/10 οι ασιατικές αγορές στη σκιά του shutdown των ομοσπονδιακών υπηρεσιών στις ΗΠΑ.
Παρά τα θετικά μηνύματα από τη Wall Street, οι ανησυχίες για το αμερικανικό shutdown και η αβεβαιότητα γύρω από τις μελλοντικές αποφάσεις της Fed συνέχισαν να σκιάζουν το κλίμα στην Ασία.
Στις νέες οικονομικές εκθέσεις, η εργοστασιακή δραστηριότητα της Ιαπωνίας συρρικνώθηκε τον Σεπτέμβριο, αλλά με βραδύτερο ρυθμό.
με τον ιαπωνικό δείκτη παραγωγή Flash Manufacturing Index της ιαπωνικής au jubun Bank στο 48,5 από 48,4 τον Αύγουστο, κάτω από το ουδέτερο όριο των 50, υποδεικνύοντας τη συνεχιζόμενη μείωση της παραγωγής, αν και ο ρυθμός συρρίκνωσης χαλάρωσε.
Το εμπορικό πλεόνασμα της Νότιας Κορέας ανήλθε σε 9,56 δισεκατομμύρια δολάρια τον Σεπτέμβριο, ξεπερνώντας τόσο τις εκτιμήσεις όσο και το πλεόνασμα του περασμένου μήνα ύψους 6,51 δισεκατομμυρίων δολαρίων, σύμφωνα με την έκθεση της Τετάρτης από το Υπουργείο Εμπορίου, Βιομηχανίας και Ενέργειας της χώρας. Οι εξαγωγές αυξήθηκαν κατά 12,7% σε ετήσια βάση στα 65,95 δισ. δολάρια, λόγω της ισχυρής ζήτησης ημιαγωγών, ενώ οι εισαγωγές αυξήθηκαν κατά 8,2% ετησίως στα 56,4 δισ. δολάρια.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο -0,72%, o δείκτης Kospi στη Ν. Κορέα στο +0,95% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο -0,04%.
Οι αγορές στην Κίνα παρέμειναν κλειστές λόγω αργίας.
Άνοδος στις ευρωπαϊκές αγορές
Ανοδικά γύρισαν τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, με τους επενδυτές να αξιολογούν τις επιπτώσεις που θα έχει η διακοπή λειτουργίας της κυβέρνησης των Ηνωμένων Πολιτειών.
Η κυβέρνηση των ΗΠΑ εισήλθε σε διακοπή λειτουργίας αφού οι νομοθέτες απέτυχαν να καταλήξουν σε συμφωνία για ένα μέτρο διακοπής δαπανών πριν από τη μεταμεσονύκτια προθεσμία στην Ουάσινγκτον.
Το κλείσιμο είναι το πρώτο από το 2018 και αναγκάζει εκατοντάδες χιλιάδες ομοσπονδιακούς υπαλλήλους σε άδεια άνευ αποδοχών, ενώ σταματά πολλές δημόσιες υπηρεσίες. Οι βασικές επιχειρήσεις, όπως το στρατιωτικό καθήκον, η ασφάλεια των συνόρων και οι πληρωμές κοινωνικής ασφάλισης συνεχίζονται, αν και πολλοί εργαζόμενοι θα παραμείνουν στη θέση χωρίς αμοιβή.
Το shutdown ακολουθεί μια αντιπαράθεση για τον προϋπολογισμό στη Γερουσία, όπου δύο νομοσχέδια χρηματοδότησης απέτυχαν. Είναι επίσης διαφορετικό από τα προηγούμενα κλεισίματα, επειδή ο πρόεδρος D.Trump είχε προειδοποιήσει ότι ορισμένες θέσεις με άδεια μπορεί να μην επιστρέψουν, αυξάνοντας το ενδεχόμενο μόνιμων περικοπών προσωπικού.
Επίσης το ενδιαφέρον εστιάζεται στα νέα οικονομικά δεδομένα.
Ο ετήσιος ρυθμός πληθωρισμού στην Ευρωζώνη αναμένεται να φτάσει το 2,2% τον Σεπτέμβριο, από το 2% τον Αύγουστο, όπως ανέφερε η στατιστική υπηρεσία της Ευρωπαϊκής Επιτροπής Eurostat στην προκαταρκτική της εκτίμηση.
Ο μεταποιητικός τομέας της Ευρωζώνης υποχώρησε τον Σεπτέμβριο, σε 49,8, έναντι 50,7 τον Αύγουστο, σε χαμηλό δύο μηνών σύμφωνα με έκθεση της S&P και της Εμπορικής Τράπεζας Αμβούργου (HCOB) την Τετάρτη. Ωστόσο, η ανάγνωση ήταν υψηλότερη από την προκαταρκτική εκτίμηση, η οποία ήταν μειωμενη στο 49,5.
Η δραστηριότητα στον μεταποιητικό τομέα της Γερμανίας υποχώρησε ελαφρώς τον Σεπτέμβριο, με τον Δείκτη Ανταγωνισμού (PMI) να ανέρχεται σε 49,5, υποχωρώντας από το υψηλό 38 μηνών του Αυγούστου των 49,8. Η προσπάθεια να σπάσει το σήμα επέκτασης του 50 απέτυχε, καθώς έως τον Αύγουστο, ο τίτλος PMI είχε φτάσει λίγο κάτω από το κρίσιμο όριο των 50, αλλά τώρα υπήρξε μια οπισθοδρόμηση, η οποία αντικατοπτρίζει με ακρίβεια την εύθραυστη κατάσταση στον τομέα της μεταποίησης.
Σε χαμηλό 5 μηνών ο μεταποιητικός δείκτης PMI του Ηνωμένου Βασιλείου, με τον Δείκτη Manufacturing Purchasing Managers' Index (PMI) να προσγειώνεται στο 46,2, τον Σεπτέμβριο.
Οι τιμές των κατοικιών στο Ηνωμένο Βασίλειο σημείωσαν ετήσια αύξηση 2,2% τον Σεπτέμβριο. Το ποσοστό διαμορφώθηκε σχεδόν στο ίδιο επίπεδο με το 2,1% που καταγράφηκε τον Αύγουστο, ενώ σε σύγκριση με τον προηγούμενο μήνα, οι τιμές αυξήθηκαν κατά 0,5%.
Oι λιανικές πωλήσεις της Ελβετίας μειώθηκαν κατά 0,2% τον Αύγουστο, σε ετήσια βάση.
Η απασχόληση στον ιδιωτικό τομέα των Ηνωμένων Πολιτειών κατέγραψε τη μεγαλύτερη πτώση των τελευταίων δυόμισι ετών τον Σεπτέμβριο, εντείνοντας τις ανησυχίες για την ανθεκτικότητα της αγοράς εργασίας.
Σύμφωνα με τα στοιχεία της ADP, οι αμερικανικές εταιρείες έκοψαν 32.000 θέσεις εργασίας μέσα σε έναν μήνα, αριθμός που συνιστά τη μεγαλύτερη μείωση από τον Μάρτιο του 2023.
Η εικόνα έρχεται σε πλήρη αντίθεση με τις προσδοκίες των αναλυτών που συμμετείχαν σε δημοσκόπηση του Reuters, οι οποίοι προέβλεπαν αύξηση κατά 50.000 θέσεων.
Το πλήγμα ενισχύεται από την αναθεώρηση των στοιχείων του Αυγούστου, καθώς η αρχική εκτίμηση για δημιουργία 54.000 θέσεων εργασίας μετατράπηκε σε απώλεια 3.000.
Η εξέλιξη αυτή ενδέχεται να τροφοδοτήσει νέες ανησυχίες για επιβράδυνση της οικονομίας και πιθανές επιπτώσεις στις αποφάσεις της Federal Reserve για τα επιτόκια τους επόμενους μήνες.
Πτώση καταγράφεται στις τιμές του πετρελαίου, με το brent στα 65,32 δολ. το βαρέλι στο -1% και το αμερικανικό αργό στα 61,69 δολ. το βαρέλι στο -1%.
Απώλειες -0,55% καταγράφονται και στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Νοεμβρίου στα 31,24 ευρώ.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +0,70%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι +0,75%, ο δείκτης FTSE MIB +0,50%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,40% και ο FTSE 100 στο Λονδίνο +0,75%.
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο -0,20%, ο S&P 500 στο -0,30%, ο Nasdaq στο -0,25% και το ETF GREC στο +1,2% (65,17 δολ.).
Kέρδη στις τράπεζες με ικανοποιητικές συναλλαγές
Ανοδικά έκλεισαν οι τράπεζες, μετά τις αρχικές απώλειες, με ικανοποιητικές συναλλαγές, συμπεριλαμβανομένων και των πακέτων..
Η Εθνική έκλεισε στα 12,7950 ευρώ, με άνοδο +3,48%, με όγκο 2,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 11,70 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Bank έκλεισε στα 3,6670 ευρώ, με άνοδο 1,47% με όγκο 9 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 8,49 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 7,45 ευρώ, με άνοδο +3,27%, με όγκο 5,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 9,32 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 3,3570 ευρώ, με άνοδο +2,29% με όγκο 4,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 12,37 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου στα 8,00 ευρώ, με πτώση -0,74% και όγκο 888 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,49 δισεκ. ευρώ.
Η Crediabank έκλεισε στα 1,6520 ευρώ, με άνοδο +2,612%, με όγκο 1,09 εκατ. τεμάχια και αποτίμηση στα 2,67 δισεκ. ευρώ..
Η Optima έκλεισε στα 8,40 ευρώ, με πτώση -0,47% με όγκο 183 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,86 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 15,10 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 300 εκατ. ευρώ.
Μεικτά πρόσημα στα μη τραπεζικά blue chips με ικανοποιητικές συναλλαγές
Μεικτές τάσεις καταγράφηκαν στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με ικανοποιητικές συναλλαγές.
Τη μεγαλύτερη άνοδο κατέγραψαν Cenergy +2,79%, ΔΕΗ +2,71%, Aktor +1,28%... ...
Στον αντίποδα υποχώρησαν ΔΑΑ -1,45%, ΟΠΑΠ -0,86%, Metlen -0,75%...
Η Coca Cola έκλεισε στα 39,76 ευρώ, με πτώση -0,75% και κεφαλαιοποίηση στα 14,84 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 19,70 ευρώ, με πτώση -0,86% και αποτίμηση 7,29 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Η Μetlen έκλεισε στα 47,34 ευρώ, με πτώση -0,75% και κεφαλαιοποίηση 6,77 δισεκ. ευρώ στην 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 16,23 ευρώ, με άνοδο +0,68% και αποτίμηση 6,55 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 14,40 ευρώ, με άνοδο +2,71% και αποτίμηση 5,32 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 29,50 ευρώ, με άνοδο +0,96% και κεφαλαιοποίηση 3,96 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 34,55 ευρώ, με πτώση -0,72% και κεφαλαιοποίηση 2,71 δισ.ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 25,62 ευρώ, με πτώση -0,16% και κεφαλαιοποίηση 2,84 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 8,43 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 2,58 δισ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 22,60 ευρώ, με άνοδο +1,16% και κεφαλαιοποίηση 2,34 δισ. ευρώ.
Η Viohalco έκλεισε στα 7,44 ευρώ, με πτώση -0,13% και κεφαλαιοποίηση στα 1,93 δισ. ευρώ.
Ο Aktor έκλεισε στα 8,72 ευρώ, με άνοδο +1,28% και κεφαλαιοποίηση 1,78 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,60 ευρώ, με άνοδο +0,76% και κεφαλαιοποίηση 703 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 4,01 ευρώ, με άνοδο +0,25% και κεφαλαιοποίηση 126 εκατ. ευρώ.
Αγορές στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Γερμανία στις 70 μονάδες βάσης
Αγορές καταγράφονται σήμερα 1/10 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,39% και το 10ετές ιταλικό 3,54% με το μεταξύ τους spread στις -15 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 70 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 41 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,41% ή 410 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις 15 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 29 μονάδες βάσης.
Βελτίωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης,
Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 1/10 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 1, Οκτωβρίου του 2025 στο 3,54%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 1/10/2025 στο 2,69%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,95% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,10% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,23% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,54% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 3,05%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών