Με Coca Cola, Εθνική -2%, στο χαμηλό της ημέρας το ΧΑ -0,74% στις 1.393 μον. - Η αγορά οδηγείται στις 1.350 μον.

(upd16) Στο χαμηλό της ημέρας έκλεισε το ελληνικό χρηματιστήριο στις 1.393 μονάδες, με «βαρίδι» τις τράπεζες, με Εθνική -2,11%, ενώ με απώλειες έκλεισε και η πλειονότητα των μη τραπεζικών blue chips με τη δεικτοβαρή Coca Cola στο -2,11% και τον τζίρο να ανεβάσει ταχύτητα στις δημοπρασίες..
Το αρνητικό κλίμα συνεχίστηκε και σήμερα, χωρίς κινήσεις ωραιοποίησης αποτιμήσεων όπως ήλπιζαν μερικοί λόγω τέλος μήνα.
Το βλέμμα στις γεωπολιτικές εξελίξεις και την καχυποψία για την επιβολή του έκτακτου φόρο στις τράπεζες αν και έχει διαψευθεί, αλλά και των απειλών του D. Trump για την επιβολή εμπορικών δασμών στην Ευρώπη.
Όλη αυτή η περιρρέουσα ατμόσφαιρα περί έκτακτης φορολόγησης… στην Ελλάδα πότε των εταιριών πετρελαιοειδών, πότε των τραπεζών ξεγυμνώνει ξεκάθαρα το κεντρικό κυβερνητικό αφήγημα… ότι η οικονομία πάει καλά, υπάρχει ταμείο 41 με 42 δισεκ. και όλα βαίνουν καλώς…
Όχι προφανώς και δεν βαίνουν καλώς και απόδειξη είναι η περιρρέουσα φημολογία για έκτακτη φορολόγηση που σίγουρα κάνει ζημιά στο ελληνικό χρηματιστήριο, οι ξένοι επενδυτές απλά έχουν απογοητευτεί. 
Ο Γενικός Δείκτης διέσπασε τις 1.399 μονάδες, τον εκθετικό ΚΜΟ των 200 ημερών και οδεύει προς τις 1.380 και τις 1.350 μονάδες...
Αναλυτικά, στις τράπεζες, με τη μεγαλύτερη πτώση έκλεισε η Εθνική -2,11% και ακολούθησαν  Alpha Bank -0,88%, Πειραιώς -0,77% και Eurobank -0,50%.
Στα μη τραπεζικά blue chips, υποχώρησαν Ελλάκτωρ -2,14%, Coca Cola -2,11%, Aegean -1,86%..ενώ ανοδικά ξεχώρισαν Lamda +1,7% και ΕΛΧΑ +1,63%.
Στηρίξεις προσφέρουν οι τοποθετησεις σε επιλεγμένους τίτλους λόγω καλών αποτελεσμάτων εννεαμήνου οι οποίες συγκρατούν τις πιέσεις των funds, τα οποία ρευστοποιούν θέσεις.
Σημειώνεται, ότι οι πωλήσεις στην Ελλάδα όπως και σε άλλες χώρες οφείλονται σε funds που επενδύουν σε emerging markets και αύξαναν θέσεις στην Κίνα, μειώνοντας αντίστοιχα τις θέσεις στους στις υπόλοιπες  αγορές.
Σήμερα στο επίκεντρο θα είναι η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ, η οποία δημοσίευσε αποτελέσματα εννεαμήνου πριν λίγο και τα οποία ήταν κοντά στις εκτιμήσεις των αναλυτών. Τα προσαρμοσμένα καθαρά κέρδη από συνεχιζόμενες δραστηριότητες ανήλθαν στα 96,1 εκατ. ευρώ από 76,6 εκατ. ευρώ.
Η  Τέρνα Ενεργειακή επίσης ανακοίνωσε αποτελέσματα με τα προσαρμοσμένα κέρδη να ανέρχονται στα 52,3 εκατ. ευρώ αυξημένα κατά 45,3%.
Το πολυαναμενόμενο deal της Τέρνα Ενεργειακής ολοκληρώθηκε τυπικά χθες 28/11, αυξάνοντας τη ρευστότητα στα χαρτοφυλάκια των επενδυτών.
Ωστόσο, όπως τονίζει κορυφαίος διαχειριστής στο Βankingnews, δεν αναμένεται άμεση τοποθέτηση των κεφαλαίων αυτών σε άλλες μετοχές και το πιθανότερο είναι, αυτές να γίνουν με τη νέα χρονιά, αφού γίνουν και οι εκθέσεις στρατηγικής.
Τα μετρητά θα μείνουν για ελληνικές μετοχές, αλλά προς το παρόν, ένας από τους λόγους που δεν θα αγοράσουν κάποια αμοιβαία, είναι γιατί έχουν ξεπεράσει το όριο επένδυσης.
Αν και εντοπίζουν μεγάλες ευκαιρίες στο ελληνικό ταμπλό, έχουν ήδη μεγάλη έκθεση.
Όσοι δεν είναι overweight θα μπορούσαν να κάνουν κάποιες τοποθετήσεις.
Στο ερώτημα τι μετοχές θα προσθέσουν ή θα αυξήσουν θέση, η απάντηση είναι μετοχές ομοειδών εταιρειών...
Λόγω της εξαγοράς και όσο η Masdar θα αυξάνει το ποσοστό της στην Τέρνα Ενεργειακή, το κριτήριο της διασποράς για να παραμείνει στον FTSE 25 κάποια στιγμή δε θα τηρείται και θα γίνει έξοδος της μετοχής από τον δείκτη αυτό.
Πρώτη επιλαχούσα είναι η Intrakat, σύμφωνα με την πρόσφατη αναδιάρθρωση που έγινε, επομένως κάποιες εισροές θα υπάρξουν από την είσοδό της στο δείκτη.
Σε επίπεδο εβδομάδος, ο Γενικός Δείκτης έκλεισε με πτώση -0,58%, ο FTSE 25 με απώλειες -1,36% και ο Τραπεζικός Δείκτης υποχώρησε κατά -3,10%.

Γιατί το κράτος απειλεί ξανά τις τράπεζες με 700 εκατ έκτακτης φορολογίας;

Εσχάτως ανακυκλώνονται σενάρια ότι το ελληνικό δημόσιο θα επιβάλλει έκτακτη φορολογία στα τραπεζικά κέρδη που φθάνουν τα 4,5 δισεκ. ετησίως περίπου 700 εκατ ευρώ.
Έχουν διατυπωθεί δύο απόψεις:
1)Το ελληνικό δημόσιο σκόπιμα διαρρέει αυτές τις φήμες ώστε να πιέσει τις τράπεζες να αυξήσουν τα επιτόκια καταθέσεων και να μειώσουν τις προμήθειες για να μπορεί η κυβέρνηση να… εμφανιστεί με κοινωνική πολιτική…
Αλλά τώρα που μειώνονται τα παρεμβατικά επιτόκια της ΕΚΤ είναι απίθανο οι τράπεζες να αυξήσουν τα επιτόκια καταθέσεων.
2)Υπάρχει μια άλλη άποψη που αρχίζει να έχει βάση…
Το ελληνικό δημόσιο φαίνεται να είχε προειδοποιήσει τις τράπεζες… εάν επιταχυνθούν οι ιδιωτικοποιήσεις… και το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας αποχωρήσει από τις τράπεζες όπως και έγινε… οι τράπεζες θα πρέπει να ανταποδώσουν «την ταχύτητα του δημοσίου» με έκτακτο φόρο 700 εκατ ευρώ.
Μάλιστα κάποιος υποστήριξε το εξής το δημόσιο είπε... «τραπεζίτες σας δώσαμε Ηρακλή για τα NPEs, σας δώσαμε νέο τροποποιημένο νόμο για τις αναβαλλόμενες φορολογικές απαιτήσεις ή DTC και σας δώσαμε και γρήγορες ιδιωτικοποιήσεις… οπότε ανταποδώστε κοινώς δώστε 700 εκατ σε έκτακτη φορολογία»
Αυτό το σενάριο όσο και εάν είναι θλιβερό έχει μια βάση… και δεν πρέπει να το υποτιμήσουμε.
3)Ένα θέμα που μας προκαλεί κατάπληξη είναι ότι αντί στο θέμα αυτό να έχει λόγο ο Υπουργός Οικονομικών Χατζηδάκης… ο ίδιος δηλώνει μην με εμπλέκετε… το χειρίζεται ο οικονομικός σύμβουλος του Πρωθυπουργού ο Πατέλης… ο οποίος στην προσπάθεια του να δείξει έργο τα έχει κάνει μαντάρα σε πολλούς τομείς…
Παρ΄ όλα αυτά αξίζει να επισημάνουμε ότι το placement της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στα 7,55 ευρώ και η τρέχουσα τιμή είναι 6,68 ευρώ δηλαδή discount -11%.
Το placement της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στα 4 ευρώ και η τρέχουσα τιμή είναι 3,48 ευρώ δηλαδή discount -13%...
Οι ξένοι επενδυτές είναι σφόδρα ενοχλημένοι και εάν τελικώς επιβληθεί έκτακτη φορολογία στις τράπεζες… θα συνεχίσουν τις ρευστοποιήσεις αφού ήδη καταγράφουν λογιστικές ζημίες…

H πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Mε ήπιες μεταβολές ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +0,08% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,10%..
Στο πρώτο πεντάλεπτο της συνεδρίασης με στηρίξεις από την Εθνική +1,23%,ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας  +0,68% και ο Γενικός Δείκτης στο +0,19%..
Περί τις 16:30 με πιέσεις στην Εθνική -2,2%,  ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας στο -1,19%..
Στις δημοπρασίες με πιέσεις στην πλειονότητα των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, όπως Coca Cola -2,11% και σε συνδυασμό με τις πιέσεις στην Εθνική, ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στο χαμηλό της ημέρας στο -0,74%.
O Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -0,74% στις 1.393 μονάδες, έχοντας υψηλό στις 1.406,43 μονάδες και χαμηλό τις 1.393,49 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών από τα 64 εκατ. ευρώ πριν τις δημοπασίες, ολοκληρώθηκε κοντά στα 100 εκατ. ευρώ στη λήξη της αγοράς.
 Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώνθηκε στα 97,5 εκατ.  ευρώ, εξ αυτών τα 7,3 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 28,3 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 22,4 εκατ. τεμάχια να διακινούνται στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 7,3 εκατ. ευρώ και όγκου 4,18 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Eurobank διακίνησε 1,33 εκατ. τεμάχια αξίας 2,66 εκατ. ευρώ, η Alpha Bank 2,74 εκατ. τεμάχια αξίας 4,03 εκατ. ευρώ.
Η Aegean 25 χιλ. τεμάχια αξίας 238 χιλ. ευρώ , η ΓΕΚ Τέρνα 15 χιλ. τεμάχια αξίας 279 χιλ. ευρώ και η Intralot 65,1 χιλ. τεμάχια αξίας 61,6 χιλ. ευρώ.
Επίσης, διακινήθηκε 1 πακέτο ομολόγου της ΠΡΟΝΤΕΑ Α.Ε.Ε.Α. Π “PRODEAB1” αξίας 280 χιλ. ευρώ και όγκου 300 χιλ. τεμαχίων.

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 1.393 μονάδες, με  πρώτη στήριξη τις 1.399 μονάδες, ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και ακολουθούν οι 1.350, οι 1.320 και οι 1.300 μονάδες.
Στην  πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 1.427 μονάδες, τον απλό ΚΜΟ των 200 ημερών και ακολουθούν οι 1.430, οι 1.445, οι 1.475 και οι 1.500 –1.510  μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 1.149 μονάδες, διασπώντας οριακά την πρώτη στήριξη των 1.150 μονάδων και ακολουθούν οι 1.140 και οι 1.100 μονάδες.
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 1.201 μονάδες, τον εκθετικό  ΚΜΟ των 200 ημερών και ακολουθούν οι 1.2390 μονάδες ο απλός  ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.250, οι 1.290, οι 1.320 και οι 1.400 μονάδες.

Βελτίωση στα ομόλογα, το 10ετές ελληνικό στο 2,93% -  Το spread με την Ιταλία στις  38 μ.β.

Συνεχίζονται οι αγορές και σήμερα 29/11 στα ομόλογα, με επίκεντρο τις γεωπολιτικές εξελίξεις και αναμένοντας τις αποφάσεις των Κεντρικών Τραπεζών για τα επιτόκια.
Οι υπεύθυνοι χάραξης πολιτικής της ΕΚΤ προετοιμάζονται για την τελευταία συνεδρίαση του έτους, με τους επενδυτές και τους αναλυτές να συμφωνούν ότι ένα ακόμη βήμα κατά 0,25% να είναι το πιθανότερο αποτέλεσμα μετά την απότομη επιβράδυνση του πληθωρισμού που ήταν πιο απότομη από την αναμενόμενη.
Αυτή θα είναι η τέταρτη μείωση των επιτοκίων του ευρώ για το 2024, διαμορφώνοντας τη συνολική μείωση από τα μέσα του τρέχοντος έτους στο 1%, που θα το φέρει στο 3%, με στόχο την αποκλιμάκωση των επιτοκίων του ευρώ στο 2% μέχρι και το τέλος του 2025.
Επίσης, τα τελευταία πρακτικά της συνεδρίασης της Fed του Νοεμβρίου έδειξαν ότι οι αξιωματούχοι της Fed είναι πεπεισμένοι ότι ο πληθωρισμός υποχωρεί και ότι θα υπάρξουν επιπλέον μειώσεις των επιτοκίων, αλλά με σταδιακό ρυθμό, με τα στοιχήματα να ανεβαίνουν για μια επιπλέον μείωση κατα 0,25% στην συνεδρίαση του Δεκεμβρίου.
Σημειώνεται,ότι η επόμενη συνεδρίαση της ΕΚΤ θα λάβει χώρα στις 12 Δεκεμβρίου και ακολουθεί η διήμερη συνεδρίαση της Fed  στις 17-18 Δεκεμβρίου.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 2,93% και το 10ετές ιταλικό 3,31% με το μεταξύ τους spread στις -38 μονάδες βάσης.
Βελτίωση και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές αμερικανικό κινείται στο 4,20% και το 2ετές στο 4,18%, με την απόδοση του 10ετούς να έχει ξεπεράσει το 2ετές  μετά από μακρά περίοδο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Σε ΒΒΒ- διατήρησε τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της Ελλάδας η Fitch Ratings, χωρίς να μεταβάλει τις σταθερές προοπτικές επαναξιολόγησης (outlook), επιβεβαιώνοντας όσα έγραφε  ο ΒΝ πως μία νέα αναβάθμιση μετατίθεται για αργότερα..
Η τρέχουσα αρνητική συγκυρία που περιλαμβάνει διεθνή κρίση στην Ουκρανία και εκτίναξη του πολιτικού ρίσκου στην Ελλάδα μετέθεσαν τα σχέδια του αμερικανικού οίκου αξιολόγησης Fitch να αναβαθμίσει τις προοπτικές από σταθερές σε θετικές, παρότι στη τελευταία αξιολόγηση  της 22ας Νοεμβρίου 2024 υπήρχε σχεδιασμός να αναβαθμίσουν τις προοπτικές της ελληνικής οικονομίας.
Το πιθανότερο σενάριο είναι ότι τον Μάρτιο 2025 η Fitch θα αναβαθμίσει την Ελλάδα αρκεί μέχρι τώρα να μην έχει πολλαπλασιαστεί το πολιτικό ρίσκο αφού ο Μητσοτάκης είναι πρωθυπουργός υπό προθεσμία…
Το 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο…
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Έτσι η ΕΚΤ αγόρασε 40 δισεκ. ελληνικών ομολόγων και παραμένει και στο πρόγραμμα επανεπενδύσεων… δηλαδή ότι θα πρόσφερε η επενδυτική βαθμίδα…
Να θυμίσουμε ότι σε σύνολο 404 δισεκ. ελληνικού χρέους και εξαιρώντας τα έντοκα γραμμάτια… μόνο 48 δισεκ. ελληνικού χρέους είναι ελεύθερα διαπραγματεύσιμο, π.χ. στους μηχανισμούς στήριξης της ΕΕ χρωστάμε δάνεια 227 δισεκ. ευρώ.
Παρ΄ ότι οι επενδυτές μας κρίνουν για 48 δισεκ. η Ελλάδα έχει την δεύτερη ακριβότερη τιμολόγηση ως προς τον ελληνικό κίνδυνο στην ευρωζώνη… δεν το λες επιτυχία.
Οπότε η αναβάθμιση σε επενδυτική βαθμίδα αφορά 48 δισεκ. ελληνικού χρέους και είναι μια κίνηση εκ του ασφαλούς.
Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.

Μεικτές τάσεις στις ασιατικές αγορές

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν σήμερα 29/11 οι ασιατικές αγορές εν μέσω της δημοσίευσης νέων οικονομικών εκθέσεων στην Ιαπωνία.
Αναλυτικά οι  πωλήσεις βιομηχανικής παραγωγής όσο και οι λιανικές πωλήσεις τον Οκτώβριο σημείωσαν βελτίωση σε σχέση με τον προηγούμενο μήνα, κατά 3,0% και 0,1%  αντίστοιχα και εμπίπτουν στις προσδοκίες,
Ο ετήσιος ρυθμός πληθωρισμού στην περιοχή Ku-area του Τόκιο έφτασε στο 2,6% τον Νοέμβριο, σημειώνοντας άνοδο από 1,8% τον Οκτώβριο.
Το ποσοστό ανεργίας της Ιαπωνίας διαμορθώθηκε στο 2,5% τον Οκτώβριο σε μηνιαία εποχικά προσαρμοσμένη βάση, σημειώνοντας ελαφρώς άνοδο από το ποσοστό ανεργίας του περασμένου μήνα 2,4%.
Η καταναλωτική εμπιστοσύνη της Ιαπωνίας βελτιώθηκε ελαφρώς τον Νοέμβριο στο 36,4 από  36,2 του περασμένου μήνα, σύμφωνα με τις προσδοκίες.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο -0,52%, ο δείκτης Shanghai στην Κίνα στο +0,94%, o δείκτης  Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο +0,13%, ο δείκτης Kospi της Νότιας Κορέας στο -1,99% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο -0,10%.

Ήπιες μεταβολές στις ευρωπαϊκές αγορές

Ήπιες μεταβολές καταγράφονται σήμερα 29/11 οι ευρωπαϊκές  αγορές με επίκεντρο τις γεωπολιτικές εξελίξεις και στις
απειλές του εκλεγμένου προέδρου των Ηνωμένων Πολιτειών D. Trumpγια επιβολή δασμών  η οποία  θα σηματοδοτήσει την κλιμάκωση των εντάσεων μεταξύ των εμπορικών εταίρων .
Το ενδιαφέρον εστιάζεται στις νέες οικονομικές εκθέσειες δίνοντας έμφαση στα προκαταρκτικά στοιχεία του Δείκτη Τιμών Καταναλωτή (ΔΤΚ) .
Ειδικότερα, ο πληθωρισμός της Ευρωζώνης αυξήθηκε σε 2,3% τον Νοέμβριο από 2% του Οκτωβρίου και ομοίως ο ιταλικός ετήσιος πληθωρισμός αυξήθηκε σε 1,4% τον Νοέμβριο από 0,9% του Οκτωβρίου
Τα στοιχεία για την απασχόληση και την ανάπτυξη θα επιστήσουν επίσης την προσοχή, με το ποσοστό ανεργίας της Γερμανίας για τον Νοέμβριο, τα στοιχεία για το ΑΕΠ της Ελβετίας και οι τιμές των ακινήτων του Ηνωμένου Βασιλείου για τον Νοέμβριο.
Ο δείκτης των τιμών εισαγωγής στη Γερμανία μειώθηκε κατά 0,8% σε σύγκριση με τον αντίστοιχο μήνα του προηγούμενου έτους. Σε μηνιαία βάση  οι τιμές των εισαγωγών αυξήθηκαν κατά 0,6% σε σύγκριση με τον Σεπτέμβριο του 2024 ενώ οι τιμές των εξαγωγών αυξήθηκαν 0,6% σε ετήσια βάση και 0,3% σε μηνιαία βάση.
Οι γερμανικές λιανικές πωλήσεις αυξήθηκαν κατά 1% τον Οκτώβριο σε πραγματικούς όρους σε σύγκριση με τον ίδιο μήνα πριν από ένα χρόνο, ενώ σε ονομαστικούς όρους, οι λιανικές πωλήσεις σημείωσαν άνοδο 1,9% σε ετήσια βάση.
Σε μηνιαία βάση, προσαρμοσμένα για ημερολογιακές και εποχιακές διακυμάνσεις, οι λιανικές πωλήσεις μειώθηκαν κατά 1,5% σε πραγματικούς όρους και κατά 1,1% σε ονομαστικούς όρους σε σύγκριση με τον Σεπτέμβριο.
Το ποσοστό ανεργίας στη Γερμανία διαμορθώθηκε στο 5,9% τον Νοέμβριο με εποχικά προσαρμοσμένοι όρους, που έρχεται λίγο χαμηλότερα από αυτό από τον προηγούμενο μήνα.
Σήμερα Παρασκευή 29/11 οι αγορές στη Wall Street θα λειτουργήσουν με ημιαργία μετά την χθεσινή αργία της Ημέρας των Ευχαριστιών.
Άνοδος καταγράφεται  στις τιμές του πετρελαίου με το brent να διαμορφώνεται στα 73,10  δολ. το βαρέλι στο +0,50%  και του αμερικανικού αργού στα 69,50 δολ. το βαρέλι στο +1,1%.
Άνοδος +1,7%  καταγράφεται και στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Δεκεμβρίου στα  47,48 ευρώ.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +0,40%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +0,05%, ο δείκτης FTSE MIB στο -0,10%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο -0,40% και ο FTSE 100 στο Λονδίνο στο -0,15%.
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο +0,10%, ο S&P 500 στο +0,15%, ο Nasdaq στο +0,10% και αμετάβλητο το ETF GREC στο (38,88 δολ. ).

Αδύναμες οι τράπεζες με ικανοποιητικές συναλλαγές - Πιέσεις στην Εθνική -2%

Αδύναμες εμφανίστηκαν για μια ακόμη συνεδρίαση οι τράπεζες, με την Εθνική να δέχεται τις μεγαλύτερες πιέσεις, ενώ οι συναλλαγές ανέβασαν ταχύτητα στις δημοπρασίες.
Η Εθνική έκλεισε στα 6,6660 ευρώ, με πτώση -2,11% με όγκο 2,6 εκατ.  τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 6,01 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,4665 ευρώ, με πτώση -0,88%, με όγκο 10,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,45 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 3,4650 ευρώ, με πτώση -0,77% με όγκο 2,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 4,33 δισ.ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 2,00 ευρώ, με πτώση -0,50%, με όγκο 6,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 7,35 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η Optima  έκλεισε στα 12,60 ευρώ, με πτώση -0,79%, με όγκο 26 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 930 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 4,40 ευρώ, αμετάβλητη, με όγκο 148 χιλ. τεμάχια  και  κεφαλαιοποίηση 1,94 δισεκ. ευρώ.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,5860 ευρώ, με πτώση -3,4% με όγκο 189 χιλ. τεμάχια  και αποτίμηση στα 919 εκατ. ευρώ..
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος στα 13,10 ευρώ, με πτώση -0,76% και κεφαλαιοποίηση 260 εκατ. ευρώ.

Απώλειες στα μη τραπεζικά blue chips  με ικανοποιητικές συναλλαγές

Πτωτικά έκλεισε η πλειονότητα στις  μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, ενώ οι συναλλαγές ανέβασαν ταχύτητα στις δημοπρασίες.
Τη μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν Ελλάκτωρ -2,14%, Coca Cola -2,11%, Aegean -1,86%..
Στον αντίποδα, ανοδικά ξεχώρισαν Lamda +1,7% και ΕΛΧΑ +1,63%.
Η Coca Cola έκλεισε στα 33,48 ευρώ, με πτώση -2,11% και κεφαλαιοποίηση στα 12,50 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 14,94 ευρώ, με πτώση -0,60%  και αποτίμηση 6,17 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 15,51 ευρώ, με πτώση -0,96% και αποτίμηση 5,74 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο Μυτιληναίος  έκλεισε στα 31,06 ευρώ, με πτώση -0,13% και κεφαλαιοποίηση 4,44 δισεκ. ευρώ στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 11,45 ευρώ, με πτώση -1,12% και αποτίμηση 4,37 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 38,75 ευρώ, με πτώση -0,64% και κεφαλαιοποίηση 3,04 δισ.ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 18,62 ευρώ, με άνοδο +0,22% και κεφαλαιοποίηση 1,93 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή έκλεισε στα 19,89 ευρώ, με άνοδο +0,15% και κεφαλαιοποίηση 2,35 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ  έκλεισε στα 6,7950 ευρώ, με άνοδο +0,67% και κεφαλαιοποίηση 2,08 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 19,61 ευρώ, με πτώση -0,10% και κεφαλαιοποίηση 2,17 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 24,68 ευρώ, με πτώση -0,80% και κεφαλαιοποίηση 3,36 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 5,84 ευρώ, με άνοδο +0,52% και κεφαλαιοποίηση 622 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ έκλεισε στα 1,8680 ευρώ, με άνοδο +1,63% και κεφαλαιοποίηση 701 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 2,97 ευρώ, με πτώση -2,46% και κεφαλαιοποίηση 93 εκατ. ευρώ.

Βελτίωση  στα ομόλογα της Ευρωζώνης, το 10ετές ελληνικό στο 2,93% - Το spread με την Γερμανία στις 83 μ.β.

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 29/11 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 2,93% και το 10ετές ιταλικό 3,31% με το μεταξύ τους spread στις -38 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 83 μονάδες βάσης από 84 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 60 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,60% ή 600 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -38 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 36 μονάδες βάσης.

Βελτίωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 29/11 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 29 Νοεμβρίου του 2024 στο 3,31%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 29/11/2024 στο 2,10%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,41% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 2,57% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 2,82% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,31% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι  2,81%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr