Με ΟΤΕ +2% αλλά Εθνική -2% και ισχνό τζίρο το ΧΑ +0,21% στις 1.604 μον. - Mε “rotation” κράτησε τα πολυετή υψηλά

(upd18) Ήπια ανοδικά έκλεισε το ελληνικό χρηματιστήριο στις 1.604 μονάδες, έχοντας συμπλήρωσει 8 συνεχόμενες ανοδικές εβδομάδες, με τις πιέσεις στην Εθνική -2,14% να αντισταθμίζονται από τα κέρδη του ΟΤΕ +2,38% και τις συναλλαγές να κατεβάζουν ταχύτητα.
Η τρέχουσα εβδομάδα έκλεισε με σημαντικά κέρδη για βασικούς δείκτες της αγοράς, με τον Γενικό Δείκτη να ενισχύεται +2,98%, τον FTSE 25 στο +3,27% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο +3,05%.
Οι χθεσινές συνομιλίες ΗΠΑ-Ρωσίας, γέννησαν ελπίδες για ειρήνη στον πόλεμο της Ουκρανίας, ωστόσο οι ανησυχίες παραμένουν από τη δασμολογική πολιτική του προέδρου των ΗΠΑ  D. Trump, την αύξηση του πληθωρισμού του Ιανουαρίου στις ΗΠΑ περισσότερο από το αναμενόμενο και την ανθεκτικότητα της αγοράς εργασίας, παρέχοντας επιπλέον κίνητρο στην Ομοσπονδιακή Τράπεζα (Federal Reserve, Fed) να διατηρήσει το επίπεδο των επιτοκίων.
Ωστόσο, ο Αμερικανός πρόεδρος Donald Trump παραμένει απτόητος, ζητώντας εκ νέου από τον επικεφαλής της Fed, Jerome Powell, να μειώσει τα επιτόκια, ενώ από την  πλευρά του  απάντησε πως οι εκκλήσεις του προέδρου D.Trump για μείωση επιτοκίων δεν θα επηρεάσουν τις αποφάσεις της Fed για τη νομισματική πολιτική.
Ο Γενικός  Δείκτης μετά τα νέα υψηλά 14 ετών των 1.600 μονάδων στοχεύει στις 1.650 μονάδες με πλησιέστερη στήριξη τις 1.560 μονάδες..
Παραδόξως είμαστε πιο αισιόδοξοι από την χρηματιστηριακή αγορά αφού σταθερά το BN (bankingnews) διατηρεί ως στόχο για τον Γενικό Δείκτη στο ελληνικό χρηματιστήριο τις 1.750 μονάδες ως ανώτατο υψηλό έτους για το 2025 που σημαίνει περιθώριο ανόδου 9%.
Το χαμηλό έτους θα είναι οι 1.350 μονάδες ή περιθώριο πτώσης 15% με βάση τιμή σύγκρισης του Γενικού Δείκτη τις 1.600 μονάδες.
Οι 1.750 μονάδες περιλαμβάνουν προφανώς το σενάριο των διαπραγματεύσεων για ειρήνη στην Ουκρανία αλλά οι 1.350 μονάδες δεν περιλαμβάνουν τους πιθανούς δασμούς αλλά εκτιμούμε ότι θα υπάρξει ένα γεγονός που θα οδηγήσει τα χρηματιστήρια σε δυνατή διόρθωση.
Ωστόσο δεν είμαστε τόσο αισιόδοξοι ότι όλα θα κυλήσουν ομαλά στο Ουκρανικό, η ειρήνη θα καθυστερήσει εκτιμούμε.
Αναλυτικά, στις τράπεζες, οι μεγαλύτερες πιέσεις ασκήθηκαν στην Εθνική -2,14% και  ακολούθησε η Eurobank -0,65% ενώ ανοδικά έκλεισαν Alpha Bank +1,19% και Πειραιώς +0,26%.
Η πιθανότητα τερματισμού του πολέμου ευνοεί τις τράπεζες όπως και το ενδεχόμενο οι κεντρικές τράπεζες να μειώσουν το ρυθμό μείωσης των επιτοκίων λόγω της αναζωπύρωσης του πληθωρισμού.
Εν τω μεταξύ, οι θετικές εκθέσεις εγχώριων και ξένων συνεχίζονται ακάθεκτΕς  οδηγώντας την αγορά σε υψηλότερα επίπεδα, με τους επενδυτές να αδιαφορούν για τα τεράστια κέρδη που έχουν ήδη συσσωρευτεί, το κρατικό χρέος της Ελλάδος στα ιστορικά υψηλά όλων των εποχών και αγνοώντας τους γεωπολιτικούς κινδύνους οι οποίοι παραμένουν…
Στα μη τραπεζικά blue chips, ανοδικά ξεχώρισε ο ΟΤΕ +2,38% και ακολούθησαν Motor Oil +1,98%, ΕΛΠΕ +1,46%....ενώ υποχώρησαν Jumbo -1,445%, ΟΠΑΠ -1,17%., Cenergy -0,94%.
Επίσης, στα υψηλά της ημέρας έκλεισε ο Aktor +5,75% με υψηλό όγκο 442 χιλ. τεμάχια και την κεφαλαιοποίηση στα 1,1 δισ. ευρώ.
Προειδοποιούμε όπως προειδοποιήσαμε 3 φορές ότι η Τράπεζα Πειραιώς ετοιμάζει κάτι μεγάλο… και τελικά ανακοίνωσε Εθνική Ασφαλιστική ότι και ο Aktor ετοιμάζει κάτι μεγάλο.
Ο Εξάρχου ο διευθύνων σύμβουλος δεν μιλάει… και η σιωπή του λέει πολλά… αλλά εμείς όλα τα μαθαίνουμε από άριστες πηγές.
Να σημειωθεί ότι κάτι "μεγάλο" δεν αφορά παραχωρήσεις... αλλά κάτι πολύ πιο "μεγάλο".
Επίσης, εΕταιρίες όπως ο Aktor αρχίζουν και καταστρώνουν σχέδια της επόμενης ημέρας ποντάροντας ότι είναι τέτοιας κλίμακας τα έργα υποδομών που χρειάζεται η Ουκρανία – σχεδόν πολλά θα ξεκινήσουν από το μηδέν – που παρά τον σκληρό ανταγωνισμό από πλειάδα αμερικανικών και ευρωπαϊκών εταιριών… θα υπάρχει χώρος για όλους.
Το ενδιαφέρον θα μεταφέρεται στην ανακοίνωση των ετήσιων αποτελεσμάτων με την Τρ. Κύπρου (18/2), Metlen (20/2), Tρ. Πειραιώς (24/2), ΟΤΕ ( 26/2), Eurobank (27/2), Αlpha Bank (28/2)....
Τον μήνα Μάρτιο ξεκινά η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ (4/3), Attica Bank (11/3), Sarantis (12/3), ΟΠΑΠ (19/3) και η Lamda (26/3).
Εν τω μεταξύ, στο 2,7% διαμορφώθηκε ο πληθωρισμός στην Ελλάδα τον Ιανουάριο, οριακά υψηλότερα από το 2,6% του Δεκεμβρίου.
Ο Γενικός ΔΤΚ κατά τον μήνα Ιανουάριο 2025, σε σύγκριση με τον Δεκέμβριο 2024 παρουσίασε μείωση 0,7%, έναντι μείωσης 0,8% που σημειώθηκε κατά την αντίστοιχη σύγκριση του προηγούμενου έτους,

Ελληνικό χρηματιστήριο – Μια ασήμαντη περιθωριακή αγορά αλλά κάποιες εταιρίες ξεχωρίζουν

Το ελληνικό χρηματιστήριο είναι μια ασήμαντη περιθωριακή αγορά που η κατάσταση θα επιδεινωθεί όταν το 2026 αναβαθμιστεί σε ώριμη αγορά αφού θα μειωθεί το ειδικός βάρος στους δείκτες.
Βέβαια θα σπεύσουν πολλοί να πουν ότι το ειδικό βάρος στις ώριμες αγορές αναλογεί σε περισσότερα κεφάλαια σε σχέση με το ειδικό βάρος που αναλογεί στις αναδυόμενες αγορές.
Το 2025 στο επίκεντρο θα βρεθούν τρεις κλάδοι, οι τράπεζες, οι κατασκευές και η ενέργεια και ότι συνδέεται με αυτούς τους κλάδους.
Ωστόσο τα περιθώρια ανόδου για τις τράπεζες σε ετήσια βάση δεν είναι τόσο υψηλά όσο το παρουσιάζουν πολλοί αναλυτές.
Τι τιμές δικαιολογούν στο χρηματιστήριο;
Η Eurobank θα παραμείνει στην ζώνη των 2,5 ευρώ για καιρό… και προς το τέλος του 2025 θα κινηθεί προς τα 3 ευρώ ενσωματώνοντας και τις υπεραξίες από την Ελληνική Τράπεζα Κύπρου.
Η Εθνική τράπεζα θα παραμείνει στην ζώνη των 8,5 ευρώ για καιρό… και προς το τέλος του 2025 θα κινηθεί προς τα 9,5 ευρώ
Η τράπεζα Πειραιώς θα παραμείνει στην ζώνη των 4,5 ευρώ για καιρό… και προς το τέλος του 2025 θα κινηθεί προς τα 5,3 ευρώ.
Πρέπει να ενσωματωθεί η Εθνική Ασφαλιστική και να γίνουν και άλλες ενέργειες στο asset management.
Η Alpha bank θα παραμείνει στην ζώνη των 1,85 ευρώ έως ότου αρχίσει να αγοράσει ξανά η Reggeborgh.
Θα πάρει το πράσινο φως από τον SSM της ΕΚΤ έως 20-25 Φεβρουαρίου 2025 για να αυξήσει το ποσοστό από 9,3% σε 20% ενώ ήδη ελέγχει άλλο ένα 7% από φίλα προσκείμενους μετόχους που αγοράζουν για λογαριασμό Reggeborgh… και προς το τέλος του 2025 θα κινηθεί προς τα 2,4 ευρώ
Τα μεγαλύτερα περιθώρια ανόδου στο ελληνικό χρηματιστήριο έχουν προφανώς Πειραιώς και Alpha bank.
Στις κατασκευές ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ και Aktor θα βρεθούν πολλές φορές στο μικροσκόπιο, όπως και στην ενέργεια εταιρίες όπως Helleniq Energy, ΔΕΗ λόγω σχεδίων ανάπτυξης αλλά και αυξημένου δανεισμού (ξανά), προφανώς ο Μυτιληναίος λόγω της εισαγωγής στον FTSE 100 στην θέση 85…
Ο Μυτιληναίος χρειάζεται ελάχιστη τιμή 38 με 40 ευρώ για να αισθάνεται άνετα στον FTSE 100 από 36 ευρώ τρέχουσα τιμή.

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Με ήπιες μεταβολές ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,35% και τον Γενικό Δείκτη στο +0,03%.
Λίγο πριν τις 12:00, με την πλειονότητα των τίτλων σε αρνητικό πρόσημο, με την Πειραιώς -1,3%, Jumbo -2%...ο Γενικός Δείκτης  κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας στο -0,42%.
Περί τις 13:30 με πιέσεις σε Εθνική -2,58%, Eurobank -1,5%...ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας στο -1,37%.
Στις δημοπρασιές, με στηρίξεις από ΟΤΕ +2,38%, Motor Oil +1,98%... o Γενικός Δείκτης έκλεισε στο υψηλό της ημέρας στο +0,21%.
O Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +0,21% στις 1.604 μονάδες, έχοντας υψηλό στις 1.604,29 μονάδες και χαμηλό τις 1.594,19 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε μέτρια επίπεδα και είναι μοιρασμένος στις τράπεζες και στα μη τραπεζικά blue chips.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώνεται στα 115,6 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 5,8 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 24,6 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 14,5 εκατ. τεμάχια διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 5,82 εκατ. ευρώ και όγκου 1,46 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Αναλυτικά, η Εθνική διακίνησε 47,6 χιλ. τεμάχια αξίας 404,9 χιλ., η Alpha Bank 860 χιλ. τεμάχια αξίας h Αη Τράπεζα Κύπρου 200 χιλ. τεμάχια αξίας 1,01 εκατ. ευρώ και η Optima Bank 140 χιλ. τεμάχια αξίας 1,87 εκατ. ευρώ.
Ο Aktor 50 χιλ. τεμάχια αξίας 262,5 χιλ. ευρώ και η  ACAG 66,8 χιλ. τεμάχια αξίας 400,8 χιλ. ευρώ.

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 1.604 μονάδες, με πλησιέστερη αντίσταση τις 1.630 μονάδες και ακολουθούν οι 1.650 μονάδες.
Στην πρώτη στάση βρίσκονται οι 1.560 μονάδες και ακολουθούν οι 1.500, οι 1.480, οι 1.449 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών, οι 1.439 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.400 μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 1.451 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 1.400 μονάδες και ακολουθούν οι 1.380 μονάδες, οι 1.350 και οι 1.300 μονάδες.
Η διάσπαση των 1.300 μονάδων οδηγεί στις 1.270 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι  1.258 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 1.480 μονάδες και ακολουθούν οι 1.500 μονάδες.

Βελτίωση στα ομόλογα, το 10ετές ελληνικό στο 3,23% - Το spread με την Γερμανία στις 83 μ.β.

Βελτίωση καταγράφεται στα ομόλογα της Ευρώπης, με τη θετική επενδυτική ψυχολογία να διατηρείται από την πιθανότητα τερματισμού του πολέμου στην Ουκρανία
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,27% και το 10ετές ιταλικό 3,50% με το μεταξύ τους spread στις -23 μονάδες βάσης.
Αγορές καταγράφονται και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές αμερικανικό στο 4,46% και το 2ετές στο 4,26%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Ο αμερικανικός οίκος Moody’s είναι ο ο μοναδικός οίκος αξιολόγησης που δεν έχει τοποθετήσει την Ελληνική Οικονομία σε επενδυτική βαθμίδα,  βαθμολογεί την ελληνική οικονομία σε Ba1 με σταθερές προοπτικές, ένα σκαλοπάτι κάτω την επενδυτική βαθμίδα.
Η επόμενη αξιολόγηση της είναι προγραμματισμένη στις 14/3 και στις 19/9 του 2025.
Αν και η αναβάθμιση θεωρείται τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.,
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο…
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Έτσι η ΕΚΤ αγόρασε 40 δισεκ. ελληνικών ομολόγων και παραμένει και στο πρόγραμμα επανεπενδύσεων… δηλαδή ότι θα πρόσφερε η επενδυτική βαθμίδα…
Να θυμίσουμε ότι σε σύνολο 404 δισεκ. ελληνικού χρέους και εξαιρώντας τα έντοκα γραμμάτια… μόνο 48 δισεκ. ελληνικού χρέους είναι ελεύθερα διαπραγματεύσιμο, π.χ. στους μηχανισμούς στήριξης της ΕΕ χρωστάμε δάνεια 227 δισεκ. ευρώ.
Παρ΄ ότι οι επενδυτές μας κρίνουν για 48 δισεκ. η Ελλάδα έχει την δεύτερη ακριβότερη τιμολόγηση ως προς τον ελληνικό κίνδυνο στην ευρωζώνη… δεν το λες επιτυχία.
Οπότε η αναβάθμιση σε επενδυτική βαθμίδα αφορά 48 δισεκ. ελληνικού χρέους και είναι μια κίνηση εκ του ασφαλούς.
Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.

Μεικτές τάσεις στις ασιατικές αγορές

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι ασιατικές αγορές καθώς η πιθανότητα τερματισμού του πολέμου στην Ουκρανία ενίσχυσε την επενδυτική ψυχολογία.
Το θετικό κλίμα της αγοράς  υποστηρίχθηκει από την απόφαση του προέδρου D. Trump να καθυστερήσει την επιβολή των αμοιβαίων δασμών στους εμπορικούς εταίρους, ενώ υπέγραψε μνημόνιο για την αναθεώρηση της πολιτικής έως την 1η Απριλίου.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο  -0,79%, ο δείκτης Shanghai στην Κίνα στο  +0,41%, o δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο +3,29%, ο δείκτης  Kospi στην Ν. Κορέα στο +0,31% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +0,19%.

Ήπιες μεταβολές στις ευρωπαϊκές αγορές

Ήπιες μεταβολές καταγράφονται στις ευρωπαϊκές αγορές, με την ψυχολογία να έχει ενισχυθεί από τις ελπίδες τερματισμού του πολέμου στην Ουκρανία από τη μια και από την άλλη η δασμολογική πολιτική του D. Trump να συνεχίζεται….
Στο επίκεντρο οι νέες οικονομικές εκθέσεις από Ευρωζώνη, Ισπανία και Ελβετία.
Το ακαθάριστο εγχώριο προϊόν (GDP) της Ευρωζώνης σημείωσε τριμηνιαία άνοδο 0,1% το τέταρτο τρίμηνο του 2024, ανέφερε η στατιστική υπηρεσία της Ευρωπαϊκής Ένωσης Eurostat στη δεύτερη εκτίμησή της, ελαφρώς προς τα πάνω σε σύγκριση με την προηγούμενη έκθεση. Η οικονομία της Ευρωπαϊκής Ένωσης επεκτάθηκε κατά 0,2%.
Ο ετήσιος πληθωρισμός της Ισπανίας ανήλθε στο 2,9% τον Ιανουάριο, στην τελική της έκθεση την Παρασκευή. Το ποσοστό αναθεωρήθηκε από την προκαταρκτική ανάγνωση του 3% και από το ποσοστό του Δεκεμβρίου του 2,8%.
Ο Δείκτης Τιμών Παραγωγού και Εισαγωγής στην Ελβετία κατέγραψε  μικρή μηνιαία άνοδο 0,1% στις 106,4 μονάδες τον Ιανουάριο. Ξεχωριστά, ο δείκτης τιμών παραγωγού αυξήθηκε κατά 0,1% στις 106,4 μονάδες και η τιμή εισαγωγής μία κατά 0,2% στις 106,5 μονάδες.
Πτώση -0,90% καταγράφεται στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Μαρτίου στα 48,96 ευρώ.
Ανοδικά κινούνται  οι  τιμές του πετρελαίου, με το brent να διαμορφώνεται στα 75,40δολ. το βαρέλι στο +0,50% και του αμερικανικού αργού στα 71,55  δολ. το βαρέλι στο +-0,10%.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο -0,30%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +0,30%, ο δείκτης FTSE MIB στο +0,30%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο  +0,10% ενώ ο  FTSE 100 στο Λονδίνο υποχωρεί στο -0,35%..
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται  στο -0,15%, ο S&P 500 στο +0,05%, ο Nasdaq στο +0,05% και αμετάβλητο το ETF GREC (42,78 δολ.)

Μεικτές τάσεις στις τράπεζες με μέτριες συναλλαγές - Πιέσεις στην Εθνική -2%

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι τράπεζες, με την Εθνική να δέχεται πιέσεις,  με μέτριες συναλλαγές.
Η Εθνική έκλεισε στα 8,4160 ευρώ, με πτώση -2,14%, με όγκο 1,9 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 7,7 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 1,8695 ευρώ, με άνοδο +1,19%, με όγκο 7,1 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 4,4 δισεκ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 4,6720 ευρώ, με άνοδο +0,26% με όγκο 2,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 5,83 δισ.ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 2,4440 ευρώ, με πτώση -0,65%, με όγκο 2,4 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 8,99 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η Optima έκλεισε  στα 13,80 ευρώ, με άνοδο +3,29%, με όγκο 264 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,02 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 5,08 ευρώ με άνοδο +0,79%, με 652 χιλ. τεμάχια  και αποτίμηση στα 2,24 δισεκ. ευρώ..
Η μετοχή της Attica Bank έκλεισε στα 14,60 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 1,18 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,60 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 290 εκατ. ευρώ.

Aνοδικές τάσεις στα μη τραπεζικά blue chips με μέτριες συναλλαγές - Ξεχώρισε ο ΟΤΕ +2%

Ανοδικά έκλεισε η πλειονότητα των μη τραπεζικών blue chips, με τον ΟΤΕ να ξεχωρίζει, με μέτριες συναλλαγές.
Τα κέρδη του ΟΤΕ +2,38% ακολούθησαν Motor Oil, ΕΛΠΕ....
Στον αντίποδα υποχώρησαν  Jumbo, ΟΠΑΠ, Cenergy ... 
Η Coca Cola έκλεισε στα 38,68 ευρώ, με άνοδο +0,47% και κεφαλαιοποίηση στα 14,37 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 16,85 ευρώ, με πτώση -1,17% και αποτίμηση 6,24 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 15,07 ευρώ, με άνοδο +2,38%  και αποτίμηση 6,22 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Ο Μetlen έκλεισε στα 36,10 ευρώ, με άνοδο +0,39% και κεφαλαιοποίηση 5,16 δισεκ. ευρώ στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 13,80 ευρώ, με άνοδο +0,73% και αποτίμηση 5,1 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 43,00 ευρώ, με πτώση -0,23% και κεφαλαιοποίηση 3,37 δισ.ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 19,06 ευρώ, με άνοδο +0,42% και κεφαλαιοποίηση 1,97 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή έκλεισε στα 20,00 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 2,37 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,9850 ευρώ, με άνοδο +1,46% και κεφαλαιοποίηση 2,44 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil  έκλεισε στα 22,64 ευρώ, με άνοδο +1,98% και  κεφαλαιοποίηση 2,51 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 27,38 ευρώ, με πτώση -1,44% και κεφαλαιοποίηση 3,73 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,12 ευρώ, με άνοδο +0,66% και κεφαλαιοποίηση 652 εκατ. ευρώ.
Η ΕΛΒΑΛΧΑΚΟΡ έκλεισε στα 2,0650 ευρώ, με άνοδο +0,24% και κεφαλαιοποίηση 775 εκατ. ευρώ
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 2,8450 ευρώ, με πτώση -1,04% και κεφαλαιοποίηση 89 εκατ. ευρώ.

Bελτίωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης, το 10ετές ελληνικό στο 3,27% - Το spread με την Γερμανία στις 83 μ.β.

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 14/2 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,27% και το 10ετές ιταλικό 3,50% με το μεταξύ τους spread στις -23 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 83 μονάδες βάσης από 85 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 57 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,57% ή 570 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -23 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 33 μονάδες βάσης.

Βελτίωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 14/2 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 14 Φεβρουαρίου του 2025 στο 3,50%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 14/2/2025 στο 2,42%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,69% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 2,94% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,08% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,50% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 2,89%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr